$招金黄金(SZ000506)$

这公司资源禀赋是真的优秀，6-7克吨的黄金品位，100多吨的储量，还有数百吨的潜在增储空间；斐济靠近澳洲，属于低风险地区，法治健全，比非洲南非，加纳的金矿安全很多；国企招金集团入主后，采矿技术更上一层楼，擅长高渗水地区的金矿开发（港股兄弟公司招金矿业的海域金矿属于高渗水矿），重组债务，清偿了很多欠款，并从招金集团融入资金，卖出一宗矿权回笼6亿多资金，用来扩产斐济金矿，走在正轨上；目前两个中段采矿点排水修缮完毕后，先恢复到2000吨日采矿能力，叠加2000吨采选能力，按照4克每吨品位，300天采选每年，80%回收率，接近2吨金；还有个尾矿品位1-2克吨，18吨黄金量，这块的采矿成本就基本为0了；27-30年扩产到5-10吨年金应该是大概率，吨金全成本400以下，年化净利15-30亿是大概率