今天心情不错，我就再分享一个不错的机会……
就是减肥药赛道，我看好了国内两家公司，一个是博瑞医药，一个是众生药业。
博瑞医药最近涨势太猛，市值已经400多亿人民币，这个其实已经差不多可以了。我也没怎么吃到肉。。
但我更看好众生药业。
减肥药现在其实竞争很激烈，尤其是在有诺和诺德和礼来两大巨头的情况下。
但我从众生这里看到了一个有商业价值的差异化竞争优势，那就是更低的成本、更快的速度、更好的依从性。
众生药业的RAY1225在24周的时候就能达到跟礼来替尔泊太52周差不多或略优的效果……
而它的剂量小很多，而且是双周注射一次，这就导致它的使用成本要低很多……理论上，只需要1/4的成本就能实现跟替尔泊太差不多的效果，而且依从性更好，那是不是竞争力更强？谁跟钱有仇呢？各国医保也会高看它一眼吧。
关键是，它在国内已经进入了三期临床，美国已经进入了2期临床，是目前双靶点减肥药国际进展最快的中国管线，BD潜力很大。
这还是众生的一款药哦，它还有：
1、昂拉地韦片，全球首款流感RNA 聚合酶PB2 蛋白抑制剂，适用于成人单纯性甲型流感患者的治疗。昂拉地韦片也是国内唯一一个与奥司他韦头对头开展三期临床试验并获批上市的抗流感药物，昂拉地韦组在中位TTAS 和发热缓解时间均比奥司他韦组缩短了近10%。这个药怎么也值个100亿吧。尤其是儿童颗粒开发出来后，它的价值将会成倍放大。
2、来瑞特韦片，作为全球首个拟肽类3CL 单药抗新冠病毒一类新药，已于2023 年3 月附条件批准上市。新冠特效药……
3、ZSP1601 片（治疗NASH）：正在开展IIb 期临床试验，目前，参与者入组工作已完成。非酒精性脂肪肝炎也是一个很大的适应症，市场需求很大。
4、中药业务，每年10亿以上销售额，上半年利润都有2亿以上。怎么着也值50亿吧。
总之，这个公司下有保底，上有巨大空间，一旦BD落地，市值我估计是500-1000亿的级别。减肥药赛道太大了……
over
------
RAY1225注射液是公司研发的、具有全球自主知识产权的创新结构多肽药物，具有GLP-1受体和GIP受体双重激动活性，临床上拟用于2型糖尿病及超重/肥胖等患者的治疗，在用药周期上，RAY1225注射液可以做到两周一次的给药频率。目前两项研究处于II期临床试验阶段，用于肥胖/超重患者及2型糖尿病患者的II期临床试验都于近期完成Part A子研究的数据清理和锁定，获得顶线分析结果，达到主要终点。同靶点药物替尔泊肽在中国超重或肥胖人群的III期研究（SURMOUNT-CN）中，高剂量15mg组每周给药一次，连续治疗52周，总剂量为630mg，52周体重较基线变化百分比≥5%和≥10%的参与者比例分别为85.8%和71.9%。RAY1225注射液6mg组每两周给药一次，连续治疗24周，总剂量为50mg，24周体重较基线变化百分比≥5%和≥10%的参与者比例分别为95.1%和75.6%。减重达标率数值上高于替尔泊肽。