$兴森科技(SZ002436)$ ABF载板整个产业链都会缺货的。因为新建产能投资巨大，验证时间长，产能爬坡周期长载板厂轻易不会新建产能。载板厂就算建了也没用上游原材料不一同扩产同样缺上游材料。现在AI也就英伟达在大量出货，等国内华为这些厂商的AI大量出货的时候那才是供应真紧张。现在兴森要做的就是完成更多下游厂家的验证，同时优化自己的供应链。不然到时候产业爆发要么没通过目标客户产品验证，要么就是原材料供应无法保证生产只能跟风喝汤。