存储封测与洁净室：跨年主线的财富机遇

从2024年延续至今，存储封测设备与洁净室板块的上涨态势堪称震撼。在国内缺EUV光刻机的现实下，先进封装成为存储性能突破的核心路径，叠加全球存储巨头扩产潮，这一赛道已然成为确定性财富机会。

核心逻辑清晰且硬核：先进封装是国产存储的“破局关键”，Chiplet等技术使国内企业无需依赖EUV即可实现性能跃升，长电科技XDFOI Chiplet封装已量产，带动存储封测需求激增。供给端更添火力，台积电2026财年资本开支达520-560亿美元，美光将资本开支提升至200亿美元，SK海力士、长江存储、长鑫存储扩产同步提速，直接催生千亿级洁净室增量市场。

数据印证行业热度：DDR5芯片一周涨价30%，DRAM合约价同比涨幅超75%，存储封测厂集体涨价30%且订单排至2026年底。洁净室领域更甚，圣晖集成在手订单25.38亿元同比增46.28%，亚翔集成海外项目毛利率飙升至27.5%，国内洁净室市场2029年规模将超5700亿元。

资金流向凸显共识，1月以来存储封测板块掀涨停潮，深科技单日主力净流入6.43亿元，北向资金与机构资金共同进场抢筹。下周板块有望延续强势，一方面台积电扩产公告持续催化，另一方面板块回调后估值修复需求强烈，资金将聚焦业绩确定性标的。

8只核心标的值得关注：长电科技（全球封测龙头，绑定长鑫存储）、通富微电（AMD核心伙伴，先进封装领先）、深科技（存储封测细分龙头，资金抢筹）、亚翔集成（台积电供应商，出海盈利弹性大）、圣晖集成（订单爆满，IC半导体业务占比80%）、美埃科技（洁净设备龙头，耗材属性抗周期）、华海清科（封测设备国产替代先锋）、至纯科技（半导体洁净工艺核心标的）。台资企业的技术优势与内地高估值土壤形成共振，更让这一赛道的投资价值愈发凸显。