$威高股份(01066)$ 根据公司最新公告，戚高普瑞24年净利润5.85亿，假设以20PE出售，估值117亿，已知威高血净发行股份对价31.29元，则需发股权3.74亿股，咸高股份持有威高普瑞94.0706%股权，通过交易获得威高血净35175万股，加上之前已有的9830.47万股，合计4.5亿股。
总股本4.18十3.74=7.92亿股，威高股份4.5亿股，占56.8%，并表按24年净利润（5.85十4.49）x56.8%=5.87亿，本次交易净利润并没有下降，今年上半年威高普瑞净利润和威高血净前三季度净利润都是增长的，交易完成后未来可期！
上面的假设比较保守，威高血净31.29元一股发行股份，按24年净利润估值等于29倍PE，只要威高普瑞低于这个估值交易，威高血净都不吃亏。威高普瑞也可能以25pE的估值计价，威高股份合计拥有血净5.38亿股，血净总股本增至8.854亿股，威高股份占60.86%，并表按24年净利润（5.85十4.49）x60.86%=6.29亿，可以看到比并表前普瑞贡献的净利润5.85亿增加了4400万，相信这此交易会是一个双赢的结果！$威高血净(SH603014)$ $威高骨科(SH688161)$