最近一两周在Gemini的助力下看了有近二十家细分领域的中国制造业公司，一个很明显的感受是：在北美AIDC及电力紧缺的大背景下，中国制造业的效率优势，包括产能扩张速度优势愈加凸显。

此外，很多原先无法进入全球AI巨头和制造业巨头如西门子、卡特彼勒、GEV供应链的公司，这半年密集被审厂，一个接一个拿下供应商资质。原先很多传统制造业老登公司纷纷质变，股价也是翻倍起步。背后的缘由不言自明。

但即便到现在，依然有不少公司仍然处在这一蜕变进程（与巨头接洽、产品检验、审厂）之中。这类公司也将成为我们今年的重点研究与投资方向。

$牛顿定律(P000484)$ $知未牛顿定律均衡A(P001664)$