「拨开迷雾」-当下AI高景气细分及部分重点企业投资梳理

【前言】

各位朋友，周末愉快。

这次更新间隔稍长，大家久等了。昨天在雪球本想请假，看到大家的支持，很感动，谢谢粉丝朋友们。放心不会断更，未来我们继续进化。

今天更一篇AI随笔，一不小心又手敲了近5000字。梳理当下几个高景气细分的投资逻辑和成长展望。

为什么普通投资者总是容易不开心呢？因为下跌亏损焦虑，上涨踏空更焦虑（投资即修行）。

AI行情如火如荼，尤其达链硬件。

那我们梳理下几个高景气细分的进度，包括铜互联、CPO、MPO、服务器液冷、光芯片等，简略阐述光模块、PCB、光引擎。同时每个细分下面简述头部公司基本面情况。

（本文基本凭记忆一气呵成，下文个别企业的具体指标如有偏颇还请见谅，基本不影响定性判断）

「风险提示：本文企业投研结论系个人投资笔记，个人观点仅供参考，不构成投资建议」

【正文】

一、铜互联与CPO

1、铜缆与铜互联

铜互联与CPO一并阐述吧，因为市场认为二者是“竞对”关系。

个人观点，铜缆的实际