24 年我买矿股，选的 iren，那时候也有很多人跟我说：iren 是澳洲的公司，老板拉投资的能力不如美国本土公司。。。bla bla。
结果呢？25 年借着老板独具慧光的判断能力，不仅在挖矿上做到上了规模，效率还能排前几；而且借着数据中心的浪潮，市值独步矿股第一。而你们和我吹的美国本土的 mara 呢？
再回到海力士和美光上面，的确海力士因为是韩国公司，享受不到美股的流动性溢价，但是别忘了，目前两家公司的市值对比，已经是溢价折价后的结果了。美光上季度 60 亿利润现在 3800 亿市值，海力士 q4 预测 100 亿以上利润现在 3700 亿市值，这时候你还在跟我谈什么美国地缘优势、美股流动性好不是扯淡吗？你说的这些已经体现在股价里面，而我们做股票做的是未来可能发生的事。
未来可能会发生什么事？下周海力士发财报？下个季度海力士可能上 ADR？上半年美国财货双宽，流动性会不会跟 2020 一样外溢到新兴市场导致新兴市场涨的比美股更高？
举个不恰当的例子，是美光从 30pe 涨到 60pe 简单，还是海力士从 15pe 涨到 30pe 简单？
当然，你们说的美国还有地缘优势。的确，按照这个逻辑，台积电应该跑不赢三星英特尔才对。
投资是很私人的事，你有你的看法我有我的看法，反正你说的都对。