赛诺菲停供对海森药业的利好分析

赛诺菲停供阿利西尤单抗注射液（商品名：波立达）这一事件，对海森药业来说是一个显著的利好消息，以下是具体分析：

1. 市场竞争格局变化

- 赛诺菲停供背景：赛诺菲宣布因全球供应问题及公司在中国心血管产品策略的升级，停止阿利西尤单抗注射液在中国市场的供应。

- 海森药业的机会：阿利西尤单抗注射液是赛诺菲的PCSK9抑制剂产品，其停供意味着中国PCSK9抑制剂市场将出现一定的供应缺口。海森药业引进的第三代长效PCSK9抑制剂Lerodalcibep（商品名：HST101）有望填补这一市场空白。

2. 海森药业的PCSK9抑制剂产品优势

- 产品特点：

- Lerodalcibep是一种新型第三代长效PCSK9抑制剂，每月仅需注射一次，具有分子量小、容易储存、无需冷藏、携带和使用方便的特点。

- 该药物在临床试验中显示出显著且持续降低低密度脂蛋白胆固醇（LDL-C）的能力，有望为高胆固醇血症患者提供更有效的治疗选择。

- 临床进展：

- 2023年9月，海森生物获得Lerodalcibep在大中华区的开发和商业化独家专有权。

- 2024年5月，Lerodalcibep的临床试验申请获得中国国家药品监督管理局（NMPA）药品审评中心（CDE）批准。

- 2024年11月，Lerodalcibep完成国内III期临床试验首例受试者入组给药。

3. 市场潜力与合作优势

- 市场潜力：全球PCSK9抑制剂市场规模正在快速增长，预计到2025年将达到50亿美元，到2030年将达到100亿美元。赛诺菲的停供将使海森药业在这一高增长市场中占据更有利的位置。

- 合作优势：海森生物与LIB Therapeutics达成合作，获得最高达3.25亿美元的预付款、里程碑付款及特许权使用费。这不仅为公司带来了丰厚的收入，也增强了其在国际市场上的竞争力

总结

赛诺菲停供阿利西尤单抗注射液，为海森药业的Lerodalcibep提供了填补市场空白的机会。海森药业凭借其产品的独特优势和临床进展，有望在PCSK9抑制剂市场中占据重要地位，从而推动公司业绩增长和股价表现。$海森药业(SZ001367)$ $京新药业(SZ002020)$