十倍潜力

上周这篇发布时间有可能是过去最晚的一次，调研回来后思索了很久再复了盘坚持码了文章，还是把这个信息传递给了读者。没有让大家失望，$真爱美家(SZ003041)$ 这个agent应用在上周涨了33％，历史新高仅一步之遥。在伊美问题僵持不下的氛围市场演绎走向了HALO能源化工电力本身有合理性，TMT泛科技风偏继续往下，更别提“逻辑体操”为主的应用了……AI产业上都认同从基础设施投入转向应用落地，但模型和应用边界+AI对传统业务的破坏性让这个方向投资充满了不确定性，但不等于这个方向没有机会，甚至更是有些好的投资标的完全以一个非常保守的估值存在。

AI应用不能再期待年初的beta行情了，往后比拼的是能不能挖掘到对的应用，是否对的很重要，亦即AI对主业不是侵蚀关系甚至是加强、杠杆，其次原生AI应用的token、收入是否势头强劲。

探迹这个公司哪怕在21年之前的saas融资浪潮中就已经对自己的know how做了深刻注解，是大数据+AI驱动的，数据挖掘能力、数据积累也构筑了AI agent时代核心壁垒。评价AI时代这些应用公司是否能很好转型的一个关键，就是是否能够实现“结果交付”……Token暴增的背后可能是裁员，结果交付不再是坐席定价，而是生产力价值链的扩张，B2C的AI客服等场景调研回来就说了这个让人振奋的成长……

这周末组织了一场openclaw二级实战分享，同时自己管理的投研群也开始引入AI agent管理，让AI告诉我哪些人潜水、哪些人灌水、大家推荐了什么……agent将永久性地改变我们的投资、工作方式。

个人养虾对很多人来说注定了没啥用，这只是一部分人的“杠杆”，探迹太擎的企业龙虾早已领先一个身位……

探迹Agent能这么猛烈展开，除了本身自身禀赋基因适合之外，还因为团队本身很年轻战斗力强，创始人就是技术出身才89年，A股大部分都是70后60后。

AI客服五六十亿收入潜力，精准营销在AI放大，太擎智能体、旷湖数据云深耕，出海战略拓宽……这不仅是让我觉得找到了“对的”AI应用，也是让我看到十倍潜力的公司，AI应用做对了应该也是得有这个赔率。

后面一两周，恒科里面有些开始披露业绩了，有的可能会有提振，流动性困境中好公司本身自己就有足够现金流做多自己。

下周中就准备出游了，后面公众号就是佛系更新，星球保持原有节奏。