今天卖出了格力电器资金同比例买进了人福医药，格力电器是我最喜欢的公司，比我重仓的东鹏饮料、赛力斯、江淮汽车还喜欢。可投资就是永远要保持理性，尊重事实。买入格力电器最主要的原因是想把这家公司当成股息类资产来配置，每年享受分红即可。我非常尊重董明珠女士，作为中国制造的代表毫不为过，可想想格力电器未来几年或者说2026年还是有些难的。家电行业连续2年的国补透支了一些消费，今年或未来几年以家电来说更好不太容易，至于格力电器的那些高端制造，机器人、数控机床等等，究竟什么样完全不可预测，单纯的持股收息我还有点不甘心。

再谈人福医药，从我买进以来没看见几天是盈利的，人福医药最不好的时候大概率是过完了，宜昌人福2025年的净利润机构预测在30亿左右，对应人福医药的利润为24亿，随着老龄化的进程，和各种微创、机器人手术，麻醉药的使用场景还在增加，未来几年人福医药的增速8%-10%的问题不大，而且重要的是，这并不要求人福医药做很多，聚焦归核稳步推进，那些网络上评价不高的创新药、仿制药能多多少少有点增加，未来几年净利润做到25亿往上一点，市场给个20倍市盈率的难度，似乎比格力电器增长50%更容易些，所以今天坚决调仓了，对错交给时间验证吧！最大的风险可能就是来自于集采，集采发生也只能接受，我的原则是，在当时当下的认知里认真思考过的决定都没问题，错了再改。