复盘新希望，向大佬致敬

他是我心中的一个传奇，可惜被一些喷子给喷走了，辛好离开之前，他在2020年初回答过很多球友的提问，让我们可以回忆他的经典一战，反思和学习。当年提问的人要么注销账号，要么不发言或很少发言，5年过去了，很想念他，感谢他和恩师的交流和对很多球友的帮助。

大建持股时间与股票明细表，他在不同年份、月份所持的具体股票情况如下：
2023年 9月-2024年 3月保持在花园生物 (300401)前十大流通股东
2023年6月 同时在花园生物和道道全两只股票十大流通股东
2022年12月首次进入花园生物(300401) 十大流通股东
2021年 6月 之后淡出 新希望十大
2020年 9月 新希望十大流通唯一自然人，高光时刻持股市值一度超过18亿
2019年9月 进入新希望 十大流通股东

除此之外，更早之前在金牌橱柜也进入过10大。

为了更好地了解他的投资轨迹，按股票分类进行了梳理，重点讲述他的后两次：
花园生物 (300401)是我知道的大建最后出现在十大的一只股票。当时他建仓的时候和恩师说过建仓的逻辑，延续了他一贯的风格，只是巧合的是我后来复盘发现恩师最后进场的时间，刚好是大建离开花园的时间。早在2022年12月，大建就出现在该股的前十大股东名单中。在2023年全年，24年一季报，他一直保持在该股的前十大流通股东之列。和他在新希望的潜伏也是相同。因此，分析大建重仓公司的建仓逻辑需从行业周期、公司基本面及投资策略三个维度展开：

首先从公司基本面看，多为白马股或具有白马潜质。除了新希望是老牌的超级白马股外，其他几家公司在他买入的时期，大多具备“业绩稳健”和后来的“高成长性”的白马股特征，且偏好市值适中或行业龙头的公司（如新希望、花园生物）。而且选择的这几家公司，无一例外都是其所在细分行业具有很强的竞争力，他进入十大股东的时期，大多有实实在在的业绩支撑，不是纯粹的题材炒作，进入后则默默等待行业周期爆发。

1新希望：农牧饲料，食品行业的龙头，全国性的大型集团。

2花园生物：全球主要的维生素D3（VD3）生产商，在细分赛道拥有定价权（属于“特色原料药”领域）

3道道全：专注于菜籽油细分领域的全国性粮油品牌龙头，尤其在长江流域影响力大。

4金牌家居：定制家居（橱柜/衣柜）行业的A股上市代表企业之一，在当时的时代属于细分赛道的头部品牌。

例如新希望：他在2019-2020年重仓，潜伏之前是等待猪周期的爆发，没想等来了一个超级猪周期。这时候他迅速调整了策略。花园生物：他在2022-2024年持续持有，这段时间也是花园生物从低谷往复苏的周期阶段。道道全/金牌家居：多在公司业绩调整到位或行业成本压力缓解时介入。这些都说明了他擅长抓拐点，特别喜欢抓周期拐点和经营上的业绩拐点。投资策略上，可以发现这些公司通常也是公募基金（如社保基金等）北向资金的重仓股，证明他选择的公司其基本面符合主流机构的审美，拐点一旦到来，形成共识就会产生资金共鸣。

再看这些公司属性，这四家公司均为民营企业。大建似乎更青睐经营机制灵活、管理层进取心强的民营企业，这在新希望（刘永好家族）、金牌家居（温建怀家族）等企业上体现得尤为明显。特征多为中小市值或弹性较好的标的。除了新希望体量巨大外，花园生物、道道全、金牌家居在赖大建买入时，大多属于中小市值公司（通常在50亿-300亿区间）。但别忘了水大鱼大，新希望才是他的经典一战。这类公司股价弹性大，相比于大盘蓝筹股，在行业景气度上升时，股价弹性和业绩爆发力更强。虽然行业不同，但大建的介入时间往往很有耐心，都是提前潜伏，等待价值被低估或周期反转的时刻。

总结：大建的投资逻辑链条，综合来看可以概括为：好行业（例如处于景气度上行） + 好公司（例如细分龙头/民企） + 好价格（处于周期底部/低估） = 大建的持仓。他是一个“守正出奇”的投资者：守正：死守基本面，只买有业绩、有壁垒的龙头公司。出奇：利用对产业周期的敏锐嗅觉，在周期底部重仓，博取超额收益。复盘大建的动向，不能只看他买了什么，更要看他买入的时机。关注那些行业供需关系正在发生边际改善、且处于底部区域的细分行业龙头，这最符合他的“口味”。归纳了他的选股逻辑，下一篇我们再来看他最重要的进场和加仓的时机背后。技术面，资金面以及基本面都有哪些变化特点。