我与上海电力的四个月
$上海电力(SH600021)$ 写在开始
写下此文,我做了很久的心理斗争。面对市场上的一些言论,我觉得还是有必要站出来,谈一下我的观点。被喷,我坦荡接受,全当是冲动或是勇敢所需的代价。
一、我的核心观点
1、这个市场,从来不缺逻辑,也不缺故事,缺的一直都是资金。
2、如果没有新城路/赵立乾@杭州新城路 的参与,上海电力别说站到现在的22元,恐怕连12元都悬。(当然,我的观点不包括:没有新城路的参与,上海电力之后到不了12元;也不包括,新城路走后,上海电力会回到10以下)
3、盈亏从来都是同源，享受过大资金推着股价上行的风，那就要接受同一阵风在回落时留下的寒。
二、对一些观点我的看法
观点一:"打PK是出货,把这只票搞坏了"
打PK是什么时候?是11月8/9号的周末。我想问:
10号-13号这4天走坏了吗?并没有
这期间论坛都是高度看好,认为随时会突破
那为什么要将11月14日、17日的放量大跌归咎于打PK?
这种说法,既不合理,也不高明。
如果打PK带来流量,引来了增量资金,导致股价上涨,会有人怪打PK吗?
或者我说得直白一点:如果在11月8-9号这两天(在14日大跌之前)就站出来说"你们打PK是为了出货",我都很尊重,这是个人的看法,是个性的体现。
但是,不能因为之后的某天跌了,就将结果归咎于11月8日的打PK,归咎于新城路发言的"无脑"。
观点二:"上电基本面能值更高价格,是新城路介入把票搞坏了"
这种说法本身就自相矛盾。
既然认为本轮上涨是因为扎实的基本面,是自己挖掘逻辑的验证,和新城路实实在在的买入无关;那么现在下跌,不应该高兴吗?不是买入的机会吗?
做价值投资,就要相信价值回归。不要觉得涨了是自己逻辑的验证,跌了就怪别人。
我从减仓上海电力开始,从未说过一句上电的坏话。但看到一些言论,我真的忍不住:
如果资金面不重要,上电有着无与伦比的基本面,那新城路走了,股价下跌了,不就是加仓的机会吗?为什么涨了是逻辑挖掘的胜利,跌了就是因为新城路是老鼠屎?我想不明白。
NVDA，23年最低13元，24年最高152元，万亿市值的十倍涨幅，很暴力吧。那为什么25年还能涨？因为它是NVDA。大资金会在意NVDA涨得过快吗？大资金会在意NVDA都是什么人在买、什么人在吹吗?
三、我与上海电力的四个月
我主营的不是雪球,所以很多人并不了解我与上海电力的故事。雪球是因为上海电力和新城路才开通的。所以在最后，我想简单谈一下上海电力4个月以来我的经历吧。
上升阶段（8月-10月）
8月6日,我首次买入上海电力,并知道了杭州新城路这个人。
我认为,没有他的买入和"吹捧",上海电力到不了这个高度;若非他,我也早早就卖飞了——就像我5月底部的华胜天成和长城军工,我卖飞的大妖多了去了。所以我一直心怀感恩。
8月26日,我与东信和平做了最后的割舍,几乎将仓位在上海电力打满。
9月24日-10月10日,这段时间最让我坚定信心,让我认识到上电里面大资金的强度和志存高远。
10月底的稳步拉升也坚定了我的想法。
整个上升过程中,我几乎都是不遗余力地看好。但,我一直都是一个严谨的人:
我从来没有说过我看到多少价格
我回复的都是"走一步看一步"
我锚定的都是个股的强度和重组的预期，从未因为自己持仓而无脑看多或因为自己卖出而无脑看空
我在很早之前就反复说,如果趋势走坏我会减仓
我一直都是公开执行计划
我说的观点,我都不会主动去删,随时可以去找,欢迎打脸。
僵持阶段(10月31日-11月13日)
10月31日的回调我觉得太正常了,但不正常的是:论坛里全是看好的声音,并认为这是"揉搓线"洗盘……这种一致性,第一次让我感到意外。
那个周末,还发生了一件事:上海证券报官媒文章宣传"牛散"买入上海电力的事情。一般而言,高位出现这种报道,不算好。
不过之后的走势也都在意料之中:盘整,等均线粘合,然后拉升,一副随时突破的样子。
真正引发我担忧的是11月13日:指数大涨,而上电大跌,此时论坛里却一片欣欣向荣,大家都认定目前是在控制涨幅,随时准备停牌。这种一致性让我第一次感到担忧。
下降阶段(11月14日至今)
之后的事情,大家也都知道了:14日出现了放量破位大跌。
放量,意味着有大资金出走了,这种情况一般是出现了我们不得而知的一些消息面。我一直坚信消息面会在资金面上有所反应,所以当天我也减仓了。(我一直都是满仓,并且在11月初还充值加仓了)
我对上海电力的一直以来的锚定点就是三个：（1）形态向上的趋势是否还在；（2）数据中心电力需求是否还在；（3）重组的预期是否还在。
14日和17日两天放量下跌,向上的趋势短期没有了,所以纪律性减仓。
之后的事情,我也不想再叙述了。后两点目前来看预期还在,只是从资金面有太多负反馈。
因此,昨天我卖出了最后的仓位,与上电做出最后的割舍。从8月6日第一笔买入,11月高位还充值加了一些仓位,到昨天,最终算下来盈利60%。
往后,我也只有祝福。我希望上电能够停牌,我希望好人有好报。
四、我的得与失
了解我的都知道,因为上海电力,我也错过了不少:
固态三杰(天际、天赐、多氟多):9月到10月、11月初一直在分享
并且都是在11月10日开始提示风险,"没有买点慢慢找卖点",最后一条提到的帖子是11月13日,之后再未提及,精准判断顶部。
当然，还有需要……
只是这些,我在雪球从来没提过。我不想提,但现在,我可不想被人当作"只会跟票"的蠢货。
写在最后
这篇文章,写给所有在上海电力这趟旅程中的同行者。
投资这条路,从来都不容易。我们都在黑暗中摸索,都在用自己的方式理解这个市场。我写这篇文章,不是为了证明谁对谁错,不是为了争论谁的功劳或过失。我只是想说:
涨的时候,不要把所有功劳都归于自己的"慧眼识珠";跌的时候,也不要把所有责任都推给"别人搞坏了"。
市场是最公平的裁判。它会告诉我们,什么是真正的价值,什么是暂时的泡沫;什么是正确的坚持,什么是固执的偏见。
对于新城路/赵立乾@杭州新城路 ,我始终心怀感恩。没有他的参与和发声,很多人(包括我)可能早就卖飞了。他用真金白银参与,用公开发言布道,这份担当值得尊重。
我感恩这段旅程,感恩所有分享过线索的老师@主线龙 @大地飞鸟 @高子进 ,感恩所有一起讨论过的球友。
投资的本质,是认知的变现。
最后,送给所有还在坚持的朋友一句话:相信你所相信的,坚持你所坚持的,但也请保持对市场的敬畏。
祝福上海电力,祝福所有坚守的人。
愿好人有好报,愿坚持有回响。