第一次比较大的调整，但仍收在五日线上方，如果近几个交易日给10日线低吸的机会，会是比较理想的加仓点，整体走势依然乐观，这个逻辑基于广立微自身并购线的超预期以及业绩的超预期。
（1）并购LUCEDA的动作是远超预期的，也是刺激股价持续走强的最根本原因。国内唯一拓展到PDA领域的EDA软件公司，并且先天独厚的良率服务优势、大数据分析服务优势等等，唯一性享受的高溢价是无可厚非的。硅光领域的客户，除了国内的中际旭创、新易盛、天孚等等，国外的还有微软、谷歌、苹果等头部公司，优质的客户群体，也会反过来赋能广立微的大数据服务软件、良率检测软件和AI平台软件等等，这块会直接推动广立微的营收快速上一个台阶，奔向10亿营收以上的序列。硅光PDA领域是蓝海市场，头部玩家包括新思，也处于同一起跑线上，依托于LUCEDA和国内的头部CPO厂商，广立微完全具备先发优势和弯道超车的能力，并且后续的下游客户还可能会进一步扩展到军工领域；
（2）后续还将有进一步的并购动作。目前LUCEDA虽然在硅光设计软件领域领先，但优势主要在器件建模和链路仿真领域，器件仿真能力稍弱。公司目前手握现金仍超10亿以上，后续大概率仍将进行海外并购来填补这方面的技术缺漏，从而实现硅光PDA领域的工具全覆盖，同时也明确表示，会投入光芯片领域的数据分析软件，来解决光芯片生产过程的良率问题；
（3）从中报披露的业绩线来看，营收继续保持高增。软件业务超50%以上的增速，并且因为收入节点确认的问题，实际增速会比中报披露的更快，这点三季报肯定会有反应。硬件端也有38%的增长，得益于下游代工的扩产，中芯、华虹华立、长鑫等等。随着国内先进制程扩产进程的推进，这块业务也会保持比较高的增速增长。目前在手订单接近5亿，下半年业绩底基本有了，而且大概率还会超预期。
（4）最后框框估值，原先给广立微设定的估值区间在65-70之间，这是基于今年业绩增速以及布局我能够框出最大确定性的价格。但将LUCEDA的潜在市场增量框进来以后，无论是实打实的业绩发展还是硅光PDA的稀缺概念亦或是优质头部客户群体带来的加持，它的估值都能够在牛市周期内被拔的非常高。换句话说，谁说国内EDA三大家的竞争格局排名就固定了呢？如果硅光技术在可预见的中长期能够成为AI算力发展的核心支撑，那广立微作为国内唯一，他的市值和估值该怎么计算？我个人认为乐观估计可以再造一个广立微。华大九天10亿营收对应600亿的市值，广立微整合LUCEDA后，预计明年即可达到10亿营收（含硬件），后年单软件部分即可达到10亿营收级别。那对应当前市值增量是3倍。三年三倍，这个投资好像很理想。
但抛开最乐观和不确定性较大的公司整合发展，预计年内能够见到120块附近的广立微。