$南矿集团(SZ001360)$
最新报告警告，全球电气化与数据中心扩张正将关键矿产需求推向不可持续的水平。为满足2035年预期，锂产量需翻倍，铜供应需增50%。电动汽车将驱动86%的锂需求，而AI发展可能令数据中心容量在2030年前增长两倍，并消耗全球6%的镓供应。此外，全球需新建或更换长达6000万公里的输电线路，这将占据大量铜和锂资源。
矿山开发通常需10-20年，与下游产业的快速扩张存在严重“时间错配”，供应链仅能满足约35-45%的锂与石墨预期需求，可能阻碍能源与数字转型进程。专家强调，当前核心挑战在于材料的可获取性而非资源存量，确保供应链需同时加大投资并优化需求管理。
现在与AI相关的很多板块都炒过了，那么下一步会不会蔓延到上游的矿产开发？这么看来，未来几年南矿集团的主业也会很稳固