中日关系趋紧下A股各阶段布局方向（短期/中期/长期）

1. 短期（情绪+事件驱动）
优先：军工（整机+材料）、稀土、水产、国联水产、中水渔业
催化：日本修宪/扩军法案落地、中方反制措施、东海/台海事件。
2. 中期（国产替代+订单兑现）
优先：半导体设备/材料、军工电子、汽车零部件。
逻辑：供应链重构、国产渗透率提升、业绩兑现。
3. 长期（自主可控+产业升级）
优先：军工材料、高端化工、功率半导体、稀土永磁。
逻辑：全球供应链“去日化”，中国龙头长期份额提升。

$中航西飞(SZ000768)$ $中水渔业(SZ000798)$ $国联水产(SZ300094)$