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关于金雷科技股份公司涉嫌违规融资及利益输送的举报信
致：中国证券监督管理委员会、深圳证券交易所
举报人基于对金雷股份经营及资本运作行为的持续关注，发现公司存在频繁定增融资、低位回购股票向员工持股计划输送利益等涉嫌违反证券法律法规及监管规定的行为，严重损害中小投资者合法权益。现将相关违规事实及依据举报如下，恳请监管部门依法核查处理。
一、核心违规事实及依据
（一）频繁发起定增融资，过度占用二级市场资金，融资合理性存疑
近六年内，金雷股份已实施两次定增融资，并于2026年1月再次披露定增预案，频繁融资行为未充分考虑中小投资者利益，融资规模与实际经营需求的匹配性不足。
1. 过往定增融资情况：根据公司公告及公开信息，2020年9月，公司非公开发行股票募集资金净额约4.93亿元（证监许可〔2020〕982号）；2023年6月，公司向特定对象发行股票募集资金净额约21.41亿元（证监许可〔2023〕218号），两次融资合计达26.34亿元，主要用于产能扩张及补充流动资金。
2. 第三次定增预案疑点：2026年1月24日，公司披露2026年度向特定对象发行股票预案，拟再次募集资金不超过15.5亿元，用于高端传动装备科创产业园等项目及补充流动资金。短短六年内三次发起定增，累计拟融资规模超41亿元，远超公司同期经营规模增速。截至2025年三季度，公司营收仅8.36亿元，近三年营收年均增速不足30%，频繁大规模融资不仅稀释原有股东股权，且募集资金投向项目的产能消化能力、投资回报率均未给出充分合理说明，存在过度融资、占用二级市场资金的嫌疑。
3. 融资用途监管合规性存疑：前两次定增募集资金中均包含“补充流动资金”项目，第三次定增仍将部分资金用于补充流动资金，未充分论证补充流动资金的必要性及具体用途，涉嫌违反《上市公司证券发行注册管理办法》中关于募集资金使用需具备明确用途、避免闲置浪费的相关规定。
（二）低位回购股票转让给员工持股计划，涉嫌利益输送，损害中小投资者权益
2025年，金雷股份在股价处于阶段性低位时，使用公司自有资金回购股票，随后以远低于市场合理价格转让给员工持股计划，实质是向员工输送利益，侵占公司及中小股东财产。
1. 回购及转让核心事实：根据公司2025年三季度报告及相关公告，公司通过回购专用证券账户回购股票，于2025年5月23日将212.86万股股票以11.53元/股的价格，通过非交易过户方式转入2025年员工持股计划专用账户；后因2024年年度权益分派调整，预留份额25.87万股以11.46元/股的价格转让给员工持股计划参与对象，两次转让合计涉及股票238.73万股，占公司总股本的0.75%。
2. 涉嫌利益输送的核心疑点：一是回购价格与转让价格严重偏离市场合理水平。2025年公司股价虽处于阶段性低位，但同期二级市场交易均价显著高于11.53元/股，公司以低价将回购股票转让给员工，实质是让员工以低于市场成本的价格获取公司股权，变相侵占公司利润，损害未参与员工持股计划的中小股东利益。二是回购资金使用合规性存疑。公司使用自有资金回购股票，本应基于维护公司股价、回报股东等合理目的，却将核心用于向员工输送利益，违反《上市公司股份回购规则》中关于回购股票用途的限制性规定，回购资金使用缺乏公允性和合理性。三是员工持股计划定价机制不透明。公司未充分披露11.53元/股转让价格的定价依据，未结合公司每股净资产、市盈率、市场交易价格等核心指标进行论证，定价过程存在明显倾向性，涉嫌通过非公平定价向关联方及员工输送利益。
3. 对市场及中小股东的影响：公司在频繁定增稀释股权后，又通过低位回购转让行为向员工输送利益，形成“融资-稀释股权-侵占利润”的不良循环，严重打击中小投资者信心，破坏资本市场公平交易秩序。
二、举报请求
恳请监管部门依法对金雷股份上述行为开展全面核查，具体请求如下：
核查公司近三次定增融资的必要性、募集资金用途的合规性及实际使用情况，是否存在过度融资、募集资金闲置或挪用等违规行为。
核查2025年股票回购及向员工持股计划转让的全过程，包括回购资金来源、转让定价依据、决策程序合规性，是否存在利益输送、内幕交易等违法行为。
责令公司就上述行为向全体中小股东作出明确说明，若查实违规，依法对公司及相关责任人员（董事会成员、监事会成员、高级管理人员等）采取监管措施或行政处罚。
督促公司整改违规行为，挽回中小投资者损失，维护资本市场公平公正。
三、证据材料清单
金雷股份2020年、2023年定增相关公告及证监会批复文件（证监许可〔2020〕982号、证监许可〔2023〕218号）。
金雷股份2026年1月24日《2026年度向特定对象发行股票预案》。
金雷股份2025年三季度报告（公告编号：2025-050），含员工持股计划股票过户及定价相关内容。
金雷股份2025年8月28日《关于调整2025年员工持股计划预留份额受让价格的公告》。
2025年公司股票二级市场交易价格区间截图（佐证转让价格低于市场合理水平）。
举报人承诺：所提供的举报内容及证据材料均真实、准确、完整，无虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，愿意对举报内容承担全部法律责任。恳请监管部门对举报人的身份信息予以保密，并及时反馈核查进展。
此致
敬礼！