甲骨文天量算力订单（4550亿美元）引爆市场，资金寻找AI基建中的新机会。CPC(共封装铜互连)的概念，核心变化在于从交换机 ASIC 芯片侧通过铜缆直接连接到交换机的端口，或成为替代CPO与PCB的新一代技术革命！
当前市场情绪龙头金信诺和板块中军立讯精密无疑是风向标，沃尔核材和神宇股份因为与英伟达产业链和高速线缆的直接关联，逻辑更为清晰和直接。
建议关注陕西华达（ 301517 ）：收购华经微电子与CPC概念产生“1+1＞2
陕西华达的核心能力在于电连接器和电缆组件，这是信号的“高速公路”和“接口”。
华经微电子的核心能力在于混合集成电路和微电路模块，这涉及到将多种芯片、无源元件（如电阻、电容）通过基板、布线、封装技术集成到一个微小的模块中。这属于系统级封装（SiP） 或多芯片模块（MCM） 技术。
它逻辑点有如下：
1、CPC核心组件（射频电缆）：直接受益于CPO替代趋势。
2、半导体先进封装（收购华经微）：切入更高价值的产业链核心环节。
3、军工品质：为切入高要求的AI算力基建市场提供背书。
因此，陕西华达的题材纯度非常高，逻辑链条非常扎实。其市场地位可以从“跟风补涨”提升到“有独特逻辑和成长预期的概念股”。