$博盈特焊(SZ301468)$核心逻辑｜
北美缺电是个长期问题～电力缺口在一两年内会越来越大而不是缩小～随着数据中心规划的加快推进、AI服务器数量的几何级增长，而电力配套设施建设是远远跟不上进度的，尤其在北美这种基建效率很慢的地区，比预期增加时间甚至推延三到四次都是常有的事情～所以在资本的推动下电力基建会越来越加码。
那么缺电大逻辑下，燃气轮机配套HRSG和SOFC是目前最优最快最可行的方式，目前HRSG报价现在是水涨船高已经形成趋势，尤其在最新的EPA新规之后，HRSG成了刚需的香馍馍，通过严格资格审查的BYTH的话语权无疑高了许多～理论上新规之后是有点利空JRGF，而大大的长期利好BYTH～但今天市场的反应却是相反的$杰瑞股份(SZ002353)$ $潍柴动力(SZ000338)$