$斯迪克(SZ300806)$ #斯迪克 为什么有望成为下一个新材料大牛股-20250816
第一重:公司基本面的严重低估与经营拐点到来:
1、市场对公司增长潜力的严重低估，新材料产业需要长时间的产能投公司自上市5年以来，持续大规模产能投入，截至今年6月，公司已形成固定资产超51亿，拥有全行业最大、最先进产能基础，迎接卡脖子材料的进口替代，预计释放产值80-100亿，释放利润空间达20亿，带来300亿市值基础。
2、市场对于公司经营拐点的低估，过去长时间产能投入，研发、折、人员费用等占用利润空间，目前随着产能建设完毕，今年5亿多折旧已经达到峰值，成本端可控的情况下，收入端拐点已经到来，据调研，公司6月开始经营数据亮眼，#三季报将正式确立公司长期快速增长拐点。
第二重:近期的两大杀手锏催化:
1、#9月折叠新机屏幕端迎来最大增量，斯迪克目前为多层柔性光学材料全球唯一量产企业，OCA光学胶膜打破日韩垄断，成为华为、苹果、三星等主力品牌核心供应商。据了解，华为9月折叠系列产品在屏幕端将实现革命性升级，前六代折叠屏采用斯迪克湿法涂布工艺，今年斯迪克建成全国首条干法PVD涂布工艺产线，9月新机屏幕肉眼可见的不同。根据测算，单个折叠屏幕价值量将从80元增加到130元，全国1000万部折叠机头公司新增5亿产值，明年该工艺渗透到普通直版机型，全球每年12.2亿部手机增量，假设该工艺渗透率30%，公司市占率50%，保守假设单部手机30元增量，新技术将为公司带来54.9亿增长空间。
2、#H公司磁电存储再造斯迪克，目前为公司Top1级别项目，国内AI产业以存强算已成趋势，H面向AI场景打造'SSD+MED"双层存储架构，MED国内市场空间约1200亿，H占MED市场预计超过80%，千亿市场空间，#斯迪克全球唯一具备纳米级涂布工艺，独家负责电磁涂布，已申请专利在磁电存储中价值量占比超60%，H近期将发布突破性磁电存储产品。
!磁电存储产业空间堪比液冷，同样大几百亿，下一个液冷方向，#而标的只有斯迪克一家。