开源证券：给予天罡股份买入评级

开源证券股份有限公司诸海滨近期对天罡股份进行研究并发布了研究报告《北交所信息更新：亿元中标通辽项目，2024Q1-Q3营收-2.78%》，本报告对天罡股份给出买入评级，当前股价为22.79元。

　　天罡股份(832651)　　2024年前三季度实现营收1.84亿元（-2.78%），归母净利润承压　　天罡股份2024年前三季度实现营收1.84亿元，同比-2.78%，实现归母净利润3946.74万元，同比-17.96%，扣非归母净利润3443.58万元，同比-14.67%。2024Q3，公司实现收入7746.18万元，同比-7.78%，实现归母净利润1699.59万元，同比-25.57%。由于短期市场需求不足、招标放缓的影响，我们小幅下调2024-2026年盈利预测，预计归母净利润分别为0.60/0.71/0.85亿元（原值0.72/0.80/0.94亿元），对应EPS为0.99/1.17/1