开源证券：给予双汇发展增持评级

开源证券股份有限公司张宇光,张思敏近期对双汇发展进行研究并发布了研究报告《公司信息更新报告：专业化改革成效显现，肉制品销量改善》，给予双汇发展增持评级。

　　双汇发展(000895)　　二季度业绩改善，保持高分红，维持“增持”评级　　公司发布2025年中报。2025H1实现营收284.1亿元，同比+3.0%；归母净利润23.23亿元，同比+1.2%。Q2单季营收141.4亿元，同比+6.2%；归母净利润11.86亿元，同比+15.7%。我们维持2025-2027年盈利预测，预计公司归母净利分别为52.4、55.1、58.2亿元，EPS分别为1.51、1.59、1.68元，当前股价对应PE分别为16.6、15.8、15.0倍。公司产业链布局完善、龙头地位稳固，中期分红率高达96.9%，是稳健价值投资标的，维持“增持”评级。　　肉制品销量改善、吨利高位运行，积极拥抱新兴渠道　　2025Q2肉制