$先科电子(SMTC)$ 新高
$MACOM Technology(MTSI)$
$Credo Technology(CRDO)$ 接近新高！
这三个公司是美股跟铜缆最相关的公司，比Aph和TE铜缆占比的纯度高很多。大摩也发了个CPO的报告，给的每年复合增长达到170%，当然现在基数低，说明这个技术进步也会带来很多投资的标的，而不是就是因为cpo的出现把现有公司替代没了，GB系列nv还没有推动业绩出来，铜缆就不炒了？不能理解很多抢跑技术路线的资金，这也是炒a股累的原因，没有价值的定价，更多是是风格的偏移，希望这个孩子快快长大吧。
贴了一张图在CES上海外大神对SMTC采访CEO和对nv的有25年的看法，我个人非常认可。其中提到了因为Nv的ACC和LPO的需求爆发，2025年SMTC仍然是他们最看好的小盘股，给的评价极高。这也正是当下基本面正反馈的叙事，也是侧面代表了铜缆爆炸的基本面。另外，Nv是他们2025年最看好的科技大盘股。
最近看到关于GB系列产量不及预期的说话越来越多了，其实nv真的没怎么跌，因为本身本身纳指交易降息不及预期的预期就很弱。其实最不应该担心的就是GB的需求，供应链的问题，最近看到的报道都是几个月前的，我跟下来的供应链忙的一塌糊涂，可以说Nv GB供应链上的这些家公司是当下制造业特别火热的行业。
这个月过半，考虑春节的假期，镀银线的出货已经爆炸，LTK买了接近60吨，环比继续增加，相信很快就会达到一百吨的量，所以别看股价跌了，基本面依然爆炸，这个量几乎把所有的你知道的客户都在做，60吨什么概念，Aph才一个月10多吨，当然它有一部分AL和Sy的芯线。
其实现在不止咱们知道这几家在扩，上次提到的Aph厦门三供，xys铜缆二供的没上市那家的公司(Dwhl)，目前也是要在国内和国外扩产，说是Aph和molex等客户都在它让积极扩产，说明LTK、AL.Sy等现有几家的扩产还是远远不够的。这公司行业内的都知道因为扩产的钱不够，要找一个大哥抱团，有很多家给它抛来了橄榄枝，都被拒绝了，可能最后还是找一家行业内，最后强强联合，成了最后就是小乐庭了。后续如果有并购消息出来，可以关注下，因为这家公司找了很久买家，目前扩产迫在眉睫。别问我是哪家，我真不知道。这种说对了没啥，说错了容易误导别人，并且本来并购就不确定性很大，有能力的可以自己挖挖。