$双环传动(SZ002472)$ 双环的行业地位和历史机遇我就不多说了，我从另外角度 ，谈谈我的思考，欢迎大家讨论。第一个硬逻辑：特斯拉量产的唯一性，特斯斯有四个点，1有自身的ai,grok已经被证明性能超越openai的chatgpt，完成了人类知识库的学习，进入自我进化阶段。国内阿里，腾讯，华为，deepseek明显有差距。2基于大模型，强大算力，自我研发的ai5芯片，成为optimus3的最强大脑，这是最核心的点，其他公司要做到这一点，至少要两年以上的时间。3平移了自动驾驶的技术，和特斯拉汽车的多项数据。举个例子，视觉系统采用2d加最强大脑，降低了成本，而且够用，这点其他公司做不到。4垂直整合汽车的一帮小弟，量产降本，国内只有华为拥有，可华为不做机器人本体。总之宇树智远离量产很远，未来两年内，特斯拉一家独大。第二个硬逻辑双环早在两年前就跟特斯拉合作，解决肩髋的类rv减速器，这是一款新型的减速器，介于谐波与rv之间，目前处于最后的打磨阶段，可以相信，未来的两年内，双环独家供应的可能性极大，因为特斯拉的认证不是那么好取的，打磨产品需要时间。再看谈谈市场层面，未来的爆发点在哪里？时间点在哪里？1量产指引正式名单公布2类rv减速器作为新技术方向被炒作3环动科技分拆上市，这个时间点估计在半年左右，目前已经进入第二轮询问。总之在半年内有多次引爆机会。