1 20%看良率，如果良率上去了可能不到15%，反之可能很高
2 国内涨价，只是20%～30%，没有国外那么夸张，后面跟涨几乎注定了
3 衬底门槛是高的，6英寸大尺寸良率很难上去
4 外延份额更大，但竞争格局更激烈
反正都有肉吃，如果说的激进一些，四个衬底加起来应该有所有光芯片公司对应业务的份额加起来的15%左右的市值，可以算一下是多少。顺带一提，今年云南锗业目前全球市占也要两位数了。云锗还有台太空光伏和光纤的部分。
$云南锗业(SZ002428)$