早上醒来发表于某条的帖子。
AI初创公司Anthropic于2月3日推出了一款面向企业法务领域的自动化工具，直接冲击了传统法律领域软件与数据服务公司的生存根基，市场将此称为“SaaS末日”。
于是，周二的美股市场，软件类相关个股遭到机构抛售，软件板块市值蒸发数千亿美元。美股的抛售潮于昨日传递至亚太市场，港股SaaS概念股全线重挫，A股AI应用板块也同步大跌。
Ai的发展会代替传统的应用软件或工具软件吗？黄仁勋昨天在思科旧金山AI大会上公开澄清，明确驳斥AI会取代传统应用软件与工具的说法，称其不合逻辑。他明确表示，AI最新突破恰恰聚焦工具使用，强调AI将依托现有软件，不会颠覆现有软件“粘性订阅+稳定续约”的商业模式。
从我个人30多年软件行业经验，以及对Ai发展趋势的理解，我认为是一个矛盾的结果。Ai发展下去，不久之后必然会颠覆某些领域的软件或工具，比如办公、ERP、CRM 等通用流程化的软件，个股公司如用友网络、金蝶国际、金山办公等。或者像福昕软件、万兴科技这样的PDF、视频剪辑等工具软件。但是，针对存在大量行业私域数据的应用软件，最大的护城河在于长期的扩展、合规和维护，这也是我中长线思维持有中控技术和成都先导的原因。我认为可预见的多年内都不可能被替代。
从交易层面，情绪的影响不是黄教主一句话能够消除，在资本市场至少存在惯性，这是机构资金减仓、建仓的投资流程决定的。对之前的观点略做修改：今年仍然看好Ai应用，一是端侧硬件，特别是Ai眼镜，这是最佳的形态。二是垂直领域的软应用，要求商业模式必须从传统软件系统提供商向订阅等互联网模式转变；必须有自有垂域模型，模型即Agent，特别是工业领域，也是国家政策大力支持的；有大量垂域私有数据；技术架构领先。
最后谈谈对标claude的A股最可能是哪一家上市公司？其实之前心中早已经有答案了，那就是昆仑万维。在我心中，一直认为昆仑万维是A股第一Ai公司。就如之前专帖所分析，通用大模型、数据、算力、应用全链条。虽然我诟病过以昆仑万维的资源，这种全链条布局的方式未必正确战略，但至少在面向全球的C端客户、Ai音乐、Ai漫剧等应用方面，A股无一家可比肩。
同时，天工大模型烂归烂，但至少有了技术沉淀。在Ai办公领域，天工超级智能体也是A股第一，昨天面向全球发布“Skywork桌面版”，让Windows电脑也能雇一个AI员工。同时，Ai推理ASIC芯片即将流片，这也是一个非常重要的逻辑。另外一个题外话，公司实控人周亚辉时隔多年于今年1月回归董事会，或许也是某种信号。周的战略层面视野、格局比方汉强是绝对的。
昆仑万维曾经在2023年开年的Open Ai横空出世风暴行情中带来过巨大收益，算非常了解公司基本面，但同时也了解其交易层面的尴尬，这也是我宁愿选择中控技术，一直下不定决心以中长线思维对待昆仑万维。
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