AI算力需求大爆发！PCB、燃气轮机、SOS燃料电池全面受益

$应流股份(SH603308)$ $东材科技(SH601208)$ #AI算力到2030年将增长500倍#

英伟达新芯片推动PCB单机价值量提升超40%，正交背板方案有望带来翻倍成长，AI算力产业链迎来最强景气周期

国金证券最新行业联合电话会议指出，AI算力需求持续强劲，三季度环比增长非常可观。多个行业分析师一致认为，AI正在驱动从云端到终端、从硬件到材料的全产业链景气度提升，PCB、燃气轮机、SOS燃料电池等领域迎来明确投资机会。

电子半导体分析师强调，英伟达新推出的CPX芯片专门用于长上下文处理，是计算密集型的，这将显著增加PCB需求量，单机价值量有望实现40%以上的提升。更令人振奋的是，正交背板方案有望在明年下半年量产，单机价值量相比现有方案可能实现翻倍以上成长。

01 云端算力需求强劲，PCB量价齐升

AI算力需求持续超预期，三季度环比二季度增长非常可观。主要驱动因素包括：英伟达集中在下