202509港股持仓笔记

港股整体在今日0929买入阿里之后满仓。

一、$华夏恒生生科(03069)$ 持仓50000股，仓位约50%。

1、继续看好我国创新药行业的发展：行业底部过后的向上发展，前些年行业火热时候资金进入后沉淀下来的技术和人才（类似互联网行业的工程师红利），国际大厂越来越多的BD交易验证技术路径的可行性以及管线的先进性，创新药行业整体的收入增加、亏损减少、部分龙头企业盈利增加。

2、跟创新药投资的一级朋友聊天，一级资金仍然没有热起来，很多LP还在催着退出，前些年火热过后的资金退出困难导致目前仍然没有太多新进来的资金（不知道会不会有S基金来一波赚差价），上市退出或者并购退出或许还需要二级市场热度再持续一段时间。后续关注欧洲的关键会议，一级市场包括S基金的资金态度。

3、不是科班出身，只能通过公开信息进行学习，对个股的判断基本没有，对行业较为乐观，选择etf持有。

二、$劲方医药-B(02595)$ 持仓500