看了华创证券最新的机械行业2026年策略报告很有启发，核心观点是AI浪潮正在开启智造新周期，机械行业的投资逻辑正在从博弈传统的周期波动转向寻找承载AI的新硬核资产。

这里面有几个逻辑主线值得深挖：

1.首先是人形机器人，它不仅仅是精密的机械装置，更是AI通往物理世界的载体。目前的审美逻辑应该是寻找边际增量，比如那些能从概念验证走向商业化落地的增量零部件环节，而不是简单地盯着特斯拉供应链炒作。

2.其次是固态电池带来的设备新周期。报告给出的数据很提气，预测到2030年全球固态电池设备市场规模将达到1079.4亿元。2027年被视为全固态电池小批量装车的关键节点，这意味着为了配合干法电极、高压化成等新工艺，设备厂商会迎来一轮全新的资本开支浪潮。

3.最后是可控核聚变，这个曾经被调侃永远还需50年的技术正在加速落地。随着高温超导磁体等技术的突破，产业链开始进入从0到1的卡位期。

我的理解是现在的机械行业投资不能只盯着挖机卖了多少台，虽然工程机械也在复苏，但真正的弹性在于谁能给AI造身体，谁能给新能源造心脏。这就是所谓的范式革命，拥抱那些能定义未来的新硬核资产才是破局的关键。