江波龙业绩估测
今天德明利业绩也出来了，同样是很炸裂，就等江波龙的业绩再给存储加把火了，我计算了24-25年每个季度江波龙和佰维的营收比值，挺稳定的，均值2.6，那根据佰维四季度的业绩可以估计江波龙四季度的营收大概在115亿，德明利和佰维在第四季度的净利率在18%-20%，那就以均值19%来作为江波龙第四季度的净利率，可以计算出归母净利在22亿，全年的话29亿的利润，今年存储还是涨价的趋势，估计利润会更加炸裂，先估个90-100亿吧，给50倍的话（江波龙历史最高市值500亿，利润最高也就10亿，这样算下来就是50倍），26年的估值都得到4500-5000亿，27的事就不好预测了，关键就看Ai的需求了，这一轮大周期主要还是Ai需求驱动的，供需关系主要看需求侧#江波龙#