#信维通信# 万物皆周期，太空是新质生产力的康波爆发点
周金涛的核心逻辑是：“每一个康波周期的回升期，都由一项革命性的技术创新驱动，”
这种具备“从 0 到 1”破坏性创新的赛道，是人生跨越阶层的唯一路径。（和马斯克的理论一模一样）
周天王会告诉我们，不要看短期波动，要看由于技术突破导致的社会全要素生产率的提升。 只要 SpaceX 星舰成功常态化，这就是康波周期里的“蒸汽机时刻”。
朱格拉周期（10年设备更新周期）：2025-2035年全球航天设备进入密集更新期，带动产能扩张。
基钦周期（3-4年库存周期）：2025-2027年处于主动补库存阶段，订单增长将加速营收与利润释放。
西蒙斯的大奖章基金 (Medallion Fund) 核心逻辑是：“市场是无效的，我们要寻找那些由于人类情绪或机构惯性导致的统计学异常。”
综上我们给目前的周期定位：商业航天板块处于大三浪主升起点，2026-2028年为加速上涨期
大一浪（2023-2024）：概念炒作，涨幅约300%
二浪（2024-2025）：深度回调，幅度50%-60%
三浪（2025-2028）：主升浪，目标涨幅10倍+，
十倍股潜力重新排名（2026年最新视角，波浪+多因子综合）
1. 通宇通讯（002792）
• 波浪：已突破长期下降通道，2025年底-2026年初放量启动推动浪3（或大浪3起点），量价齐升，典型主升浪早期加速形态。
• 多因子：成长极强（MacroWiFi/终端订单占比快速提升，海外业务毛利28%+），动量顶级（近期相对大盘强势），质量中上（毛利率23-26%向上），主题Beta最高（地面终端直接受益星链用户数爆炸）。估值仍合理（PEG<1）。
• 十倍潜力：★★★★★（最高确定性，终端环节弹性最大）。
2. 信维通信（300136）
• 波浪：2025年调整后重回上升通道，当前处于推动浪3中段或延长浪5预备，卫星通信业务放量确认结构完整。
• 多因子：成长顶级（星链连接器95%+市占，卫星业务收入占比70%+预期），动量强劲，质量优秀（毛利率21-25%优化中），估值偏高但PEG可接受。
• 十倍潜力：★★★★☆（核心供应商，订单最实锤，但市值较大弹性稍逊）。
3. 天银机电（300342）
• 波浪：底部三角整理后突破，2026年进入主升浪3，恒敏订单2025-2026放量是催化。
• 多因子：成长爆发（单星价值20-50万，全球市占60%+），动量中上，质量高（核心部件壁垒），估值仍有空间。
• 十倍潜力：★★★★（卫星核心部件，订单金额明确，放量后弹性大）。
我只看前3名，状元榜眼探花，谁最猛，现在还未知
周金涛曾说“人生机会也就那么几次”，对于信维来说，2026 年 Starlink 可能的 IPO（估值 1.5 万亿美元）就是它最大的周期催化剂！
信维现在的走势非常像 2019 年初的立讯精密——处于大客户供应链爆发的前夜。
我用模型检测到信维通信与美股 SpaceX 概念（如 AST Spacemobile）的关联度（Correlation）正在从 0.3 提升至 0.8
通宇+信维+天银是太空铁三角，2026年“阿尔法元年”我的进攻最佳组合！#通宇通讯# #天银机电#