$浪潮数字企业(00596)$ 速记: 应收账款(80%以上央国企 4-5%国资委)坏账预计低于1%; 下半年业绩保持过去几年下半年/上半年在1.8-3倍的规律; AI相关项目收入2-3亿; 海外收入3.8亿; 国产替代27年以后还有持续期, 云服务未来3-5年增速20%以上; 云服务长期利润率目标15%-20%; 竞争方面除了金蝶用友还有部分国企的数科公司