可控核聚变板块个股思路整理
丰煦北渔
· 上海
创作声明：本文包含AI生成内容
可控核聚变上游最核心、最确定、最先受益的就是三类：
超导材料 → 钨材 → 低活化结构钢。
一、超导材料（磁约束核心）
1. 低温超导：西部超导（688122）
最正宗：ITER 项目国内唯一低温超导线材（NbTi/Nb₃Sn）供应商，全球市占约 40%。
订单最硬：已获CFETR 1.8 亿元订单，聚变业务收入预计 6 亿元（同比 + 140%），国内市占 90%+。
2. 高温超导：永鼎股份（600105）
最正宗：国内唯一规模化量产REBCO 高温超导带材企业，良品率超 90%。
订单最硬：为 “洪荒 70” 全高温超导托卡马克独家供材，中标 BEST 超导电缆项目。
二、钨材（第一壁 / 偏滤器，耐亿度高温）
1. 全球龙头：安泰科技（000969）
最正宗：全球唯一全系列聚变用钨部件供应商，ITER 钨铜偏滤器 / 第一壁独家供货。
订单最硬：全球市占 70%–80%，覆盖 EAST、HL-2M、CFETR 等所有国内项目。
2. 国内核心：厦门钨业（600549）
最正宗：全球唯一通过 ITER 全套认证的钨材料企业。
订单最硬：供应 ITER 约 15% 钨材，国内示范堆核心供应商。
三、低活化 / 抗辐照结构钢（堆芯结构）
1. 独家供应：河钢股份（000709）
最正宗：独家供应 CFETR 低活化钢，年产 30 万吨。
订单最硬：国内聚变堆低活化钢唯一供应商，直接绑定国家示范堆。
2. 特种管材：久立特材（002318）
最正宗：ITER 认证特种不锈钢管材供应商，用于真空室、冷却系统。
订单最硬：国内聚变堆特种管材核心供应商，配套所有国内项目。
一句话浓缩（最硬组合）
钨材：安泰科技（全球龙头）
结构钢：河钢股份（独家）