事件驱动：阿里云栖大会盘后出了密集消息，很多卖方机构都在强CALL，明天的行情应该是绕不过这个题材。大会主题核心看点：

1，AI行业渗透率超过历史上所有技术，Token消耗量每两三个月翻倍；

2，近一年全球AI行业投资超4000亿美元，未来5年累计投入将超4万亿美元；

3，阿里将在3800亿元资本开支指引基础上追加更大投入，且计划到2032年将阿里云全球数据中心能耗规模提升10倍

点评分析： AIDC重点关注

科华数据：作为阿里液冷CDU、ATS/STS供应商，未来可能承担更多角色（液冷技术是AI算力降本增效的关键）。

中恒电气：阿里HVDC及巴拿马电源的主供应商（HVDC技术提升数据中心供电效率，助力AI算力规模化）。

伊戈尔：阿里巴拿马的两大供应商均采用移相变方案，公司为主供（移相变技术优化电源稳定性，支撑AI算力需求）。

还有明天9月25日，有亚信科技*阿里云的主题：

亚信科技AI大模型业务核心信息梳理

亚信科技在AI大模型领域布局清晰，合作基础、客户资源、技术能力与业务增长四大维度优势突出，具体表现为：

1. 合作与定位：阿里大模型行业端私有化部署独家伙伴 亚信与阿里云在AI领域深度绑定，是阿里大模型在行业端私有化部署的独家合作伙伴，双方已累计共建近百个项目，共同推进能源电力、工业制造、交通运输等领域的标杆案例落地。

2. 客户与资源：重点行业客户优势显著 亚信在能源（国网、南网、国家能源集团、中石油、中石化等）、制造业、零售、大交通（以民航为主）等多个重点行业积累深厚，客户资源与行业经验为其AI业务提供坚实支撑。

3. 技术与能力：数据治理、模型微调、AI落地经验丰富 亚信在AI技术落地环节具备核心竞争力： 数据治理与模型微调能力突出，拥有150人核心团队； AI应用落地经验丰富，已有多行业标杆案例落地实践。

4. 业务增长：订单加速释放，规模预期明确 2025年上半年，亚信AI大模型业务收入约0.26亿元，已签订单金额超7000万元，商机自2025年上半年起加速爆发。预计2025年订单规模达2 - 3亿元； 2027 - 2028年订单规模有望进一步提升至8 - 10亿元。

结论：亚信科技通过与阿里云的独家合作、重点行业客户资源、深厚技术能力，实现AI大模型业务订单加速释放，未来订单规模增长预期明确，业务增长潜力显著，可以跟踪关注。