$光环新网(SZ300383)$ 珍惜手中数据中心的筹码，离数据中心开始一波主升段越来越近了。阿里发布首个agent，预计其他大厂的agent会越来越多，博通暴涨推理芯片订单都来不及做，AI开始向商用化迈出一大步，未来Ai最急需的就是推理算力，随着应用的铺开，用户数激增，预期内高功耗机柜甚至一线强二线附近的数据中心会随着三季度以来的紧平衡过度到供小于需。而推理大模型的不断进化，随着阿里新模型的发布 预期内推理端模型调用价格将越来越低，商用化的性价比越来越高，已经意味着国内ai进入了下个阶段了。未来AI的主线在:1.Risv芯片；2.软件；3.数据中心，推理型数据中心。