在安全与收益间摇摆？这份分红增额寿挑选指南，让你从看懂到选对
当市场再次步入低利率周期
曾在历史舞台上大放异彩的分红险
正以王者归来的姿态
重回大众视野
它契合了大众“既要、又要”的诉求
既可以保障资产稳健增值
又不会错过财富增长的潜力
它的运作逻辑是什么
又该如何挑选背后的公司
一文帮你搞懂
①
分红险王者归来
分红险最早起源于1776年的英国
当时保险公司产生了大量盈余
于是精算师就探索
将一部分利润返还给投保人
这就是分红险最初的形态
它的诞生是基于客户立场
目的也是让客户能共享利润
如今分红险已经成为
很多成熟保险市场的主流产品
在中国香港
它是占比最高的产品类型
在中国大陆
它也并不是刚刚萌芽
而是已经有20年历史
在1999-2013年期间
由于当时市场利率走低
分红险因为其独特的优势风靡一时
也曾登上C位
如今市场利率持续走低
能满足普通人财富保值增值诉求的
优质金融产品稀缺
分红险再次王者归来
②
为什么分红增额寿这么有吸引力
简单来说
分红型增额终身寿险
= 终身寿险+增额+ 分红功能
“终身寿险”意味着
为客户提供长达终身的身故保障
而“增额”意味着
它的有效保额会增长
代表客户核心利益的
现金价值也会随之增长
“分红”意味着会把一部分
可分配盈余分配给客户
可以理解为有两个账户
一个账户提供保底的收益
另一个提供可期待的红利
保底提供“稳稳的安全垫”
保费进入账户后
现金价值白纸黑字写进合同中
并且有效保额会按照约定的复利增长
这笔钱就是资产增值的“底线”
分红提供“额外的惊喜”
分红部分的收益
来自保险公司经营分红产品的收益
通过和公司共享经营成果
实现财富增值
③
产品这么多，如何选
如果把分红险比做一颗果树
最终收成如何
既要看树木本身
也要看土壤健康程度
更要看园丁的口碑
分红型增额终身寿就是果树本身
产品的设计决定了
它最多能结多少果子
土壤的健康程度
就是公司的综合实力
比如风险综合评级
可持续盈利能力、偿付能力充足率等
都是要重点考察的指标
园丁的口碑同样重要
一个经验丰富、勤勉尽责的园丁
能让果树硕果累累
还要信守承诺
给大家分应得的果实
所以对于分红险
过往的投资能力
和分红实现率是判断园丁的重要依据
近日阳光人寿推出
阳光人寿紫荆壹号终身寿险（分红型）
进可攻退可守
和当下大家对于金融产品
的风险态度契合
既要求稳，也要兼顾收益
④
阳光人寿紫荆壹号终身寿险（分红型）
退可守：保证利益
“紫荆壹号”的有效保险金额
按照1.75%
逐年递增直至终身
这部分不会因为
未来外部环境变化而变化
可以获得稳定、持久的关怀
进可攻：浮动收益
在合同有效期间内
阳光人寿将会根据经营情况
确定红利分配方案
分配比例不低于
当年可分配盈余的70%
红利部分是不保证的
本质上是客户与保险公司
合作共赢，共享经营成果
指定传承
投保人或被保险人
可以指定一人或多人
为身故保险金受益人
让传承如约而至
周转灵活
“紫荆壹号”可以通过减保功能
在需要时候取出一部分现金价值
满足不同阶段的不同资金需求
它还有保单贷款功能
是一个灵活的资金备用池
二次增值
当选择紫荆壹号保险计划（庆典版）时
盈C庆典保险合同
将建立个人万能险账户
账户可以承接分红和闲置资金
让资金运用更加高效
注：紫荆壹号保险计划(庆典版)
由“阳光人寿紫荆壹号终身寿险(分红型)”
与“阳光人寿阳光盈C款(庆典版)终身寿险(万能型)”组成
增值服务
“紫荆壹号”还可对接丰富的增值服务
直通京城、共享医网服务
享受便捷的绿色就医通道
居家养老2.0服务
享受双人版视频医生、护理服务
名医点诊、特色旅游、线上商城等
私享御医
国医大师守护健康
阳光人家
享受上海佘山高端康养社区的
高品质养老生活等等
⑤
阳光人寿实力
规模大实力稳
2005年阳光保险成立
2022年在港交所上市
今年上半年阳光保险集团
总保费收入超800亿
截至2025年6月末
集团总投资资产规模
近6000亿元
今年上半年阳光人寿
总保费收入554亿元
同比增长7.1%
新业务价值40亿元
可比口径同比增长47.3%
投资能力强
2025年上半年阳光保险集团
净投资收益97.9亿元，同比增9.4%
总投资收益107.0亿元，同比增28.5%
综合投资收益163.3亿元，同比增9.2%
投资实力领先
离不开背后强大的资管团队
阳光保险集团旗下阳光资产
蝉联被喻为“资产管理行业奥斯卡奖”的
保险业投资金牛奖
并连续三年入选
IPE全球资管机构500强
2025年位列全球第228位
中国第42位
分红实力有底气
虽然红利分配有不确定性
但我们仍然可以通过分红实现率
这一指标来衡量公司的分红实力
阳光人寿目前公开披露了
从2022年到2025年的
分红型产品红利实现率
尽管不同类型产品实现率表现不一
但绝大多数产品
尤其是近几年的新产品
红利实现率能将近100%甚至超过100%
这些无疑是产品的
收益兑现可能性的最好证明
提示
1. 紫荆壹号终身寿险（分红型）产品的详细内容，请查阅其保险合同条款，重点关注免责条款，并以其保险合同约定为准。
2. 紫荆壹号终身寿险（分红型）为分红型保险产品，未来的保单红利为非保证利益，其红利分配是不确定的，在某些保单年度红利可能为零。
3. 如申请办理保单贷款，将按阳光人寿公布的利率计息，请在使用前咨询具体的贷款利率。
4. 涉及的医、康、养等增值服务由阳光人寿第三方合作方提供，不属于保险合同，与保险责任无关，具体内容以第三方供应商实际提供为准或客户与第三方供应商之间的约定为准。