为什么OCS是万亿美元级别的产业驱动？

最近的美国市场，谷歌TPU横空出世，打破了英伟达对AI芯片的垄断地位。

全球AI算力需求爆发增长，推动计算集群朝超节点架构演进，从而加速高速互联网络迭代升级。

传统电交换逐渐难以满足AI算力基础设施的发展需求。在此背景下，光交换OCS凭借高带宽和低延迟等显著优势，正成为重要的产业趋势。

当前科技巨头不断升级AI计算集群架构。谷歌在数据中心网络和TPU中大量引入OCS技术，第七代TPUIronwood集群采用超节点架构，单个集群可集成数万颗TPU芯片，将配置多达2000多台OCS交换机。早前英伟达推出Spectrum-XGS以太网，为OCS应用提供高效的软件生态。

谷歌现在全力推TPU芯片（AI训练的“大脑”），全球出货量已经超400万颗，2026年还得翻番。OCS产业链的爆发，不是概念炒作，是实打实的需求驱动。

$腾景科技(SH688195)$ 是谷歌OCS交换机的一级光学元件供应商，主要提供透镜、滤光片等精密光学组件，与$光库科技(SZ300620)$ （代工）、$德科立(SH688205)$ （整机）构成谷歌链"铁三角"。订单规模：子公司单笔订单金额超9000万元，对应3000+台设备出货，预计2025年来自谷歌的营收增量达8000万美元（约合5.7亿元人民币）。

光库科技（300620）：代工王者，70%份额稳了。

德科立（688205）：光引擎独家供应，涨势凶猛。

长芯博创：机构主导，走势稳健。

谷歌TPU集群的规模化部署为行业树立标杆，推动其他科技巨头如微软、英伟达等加速布局OCS技术。

根据SemiAnalysis，谷歌的OCS定制化网络使其整个网络的吞吐量提升30%，功耗降低40%，数据流完成时间缩短了10%，网络宕机时间减少了50倍，且资本开支减少了30%。此外，OCS可将交换机和光纤升级到更快的几代，而无需更换网络的“主干”，使用寿命比传统EPS长得多。

从产业链角度来看，OCS光交换机有望带动光通信全产业链变革。

下表是谷歌TPU受益股票，不仅限于OCS。