艾潤之
· 江苏
$奥克斯电气(02580)$ 未来一个月赔率最好的防守老登票，未来一个季度潜在收益率70%-100%
1、以前以为没什么增长，但仔细看看其实成长并不算很慢，尤其是海外。公司近3年收入、利润CAGR分别为23%，42%。25H1海外收入yoy+28%，增长非常强劲，且外销已占了营收的一半以上，公司在沙特、越南、中亚、南美的竞争力很强。
2、公布了未来3年至少75%的派息率。FY25/FY26年利润~32e/36e CNY，~7X/6X PE，股息率高达12%+
3、12-8进入港股通（季度调整），入通后对内资中的险资而言，12%+的股息率是极具吸引力的，必然会有大量资金涌入配置，哪怕12%->8%的股息率也有50%的赔率。作为对比，港股美的股息率5.2%、海尔5.4%、海信5.8%。
4、过去1年港股几倍的小登股比比皆是，但是惯性思维很容易害人，现在明显开始有风格转换的苗头了，是时候看看一些赔率足够高、催化剂够确定的老登股了