趁着在高铁上，梳理一下贯穿2026年的主线及其细分
一.AI
1.算力。
cpo pcb一直在热炒，位置高不高见仁见智；其他的类似于ccl还是觉得延伸的太远，逻辑不够强，就不去凑热闹了。
谷歌的光个人觉得可以跟踪一下，毕竟将近2000亿刀的资本开支不能小觑。
国产替代也要看，设备&材料弹性最大，但是要精选个股，例如扭亏，净利润断层，业绩高增预期等等的业绩票，现在市场很重视有业绩的逻辑，并不局限于科技。
数据中心。京津冀，长三角，珠三角等经济强省无一例外都在加紧建设各自的数据中心。年前千问抢奶茶，sd2多模态等等都彰显了真的有国民现象级应用落地，算力是远远不够的，算力还是驱动AI落地的最基础建设。
液冷和算力租赁也要跟着看。
2.应用
经过三年的算力建设，终于走到了应用落地的这个环节。国外的$Palantir(PLTR)$ 首先放出了25q4盈利的财报，但是由于业绩指引低于市场预期，第二天高开被砸，最近才稳定下来。他是属于工业向的，降本增效，和国内的影视消费向的有本质区别，a股当中看来看去也就$中控技术(SH688777)$ 稍微像点，昨天最后一个交易日被一个老师摁着手买了一点点，以及看图买了$易点天下(SZ301171)$ 。应用应该是会贯穿26年的一条大主线，就看看谁会最先脱颖而出吧。之前对应用比较嗤之以鼻的时候，豆包的辅导作业功能已经把作业帮之类的假智能学习助手给干死了，说明大厂真的好好干某一细分领域大模型的话，还是有相当水平的。
3.电力。
看看比较有想象力的智能电网，电网设备等等，那些国家toG和牛马含量过高的细分就不要看了。
4.存储。
没啥好说的，超级高景气，唯一的缺憾就是a股市场里面的都是缺胳膊少腿的残疾人，但是矮子里面拔将军的话还是尽量规避二道贩子这种经销商含量过高的标的，选正经造玩意的厂家。
二.机器人
这一块就看国内外几个大厂的具体进度，tsl看optimus4的进程，宇树看q2能否顺利上市，搞清楚各个大厂的具体产业链构成，看最受益和最弹性。
三.航天
看进程，发射数量，也要看管理层打压手法。个人配还是配了，但是不多，这条逻辑还是要看年后的具体走势。SpaceX的标的位置太高，本来是值得重仓入的。
四.固态锂电光伏储能
固态肯定要看，解决电动车痛点的跨时代产物。各个技术路线，以及具体标的要心里有数。马斯克的干式电极4680要跟着看，市场很重视。
锂电储能在碳酸锂飚价的情况下利润可能会不是很乐观，天际还来个违规披露被管理层立案也是挺无语的。
光伏就跟着航天看太空光伏。
五.智能驾驶
和存储情况类似，市场当中没有特别正点的标的，都是残疾人，那就算股性好的，比如世宝，我前几年看图拿了伯特利，昨天前者涨停，后者像个废物一样迈了个小碎步，浪费时间金钱。
六.剩下几个逻辑一并说了。
军工，外围世界不太平，多多少少还是要配点，跟着军工产业出口走，国外不卷，钱比较好赚。
面板，周期反转➕二傻限产➕国补继续➕世界杯年。
消费，国家去年开始以拉高服务性收费想要推动温和通胀，同时也实现消费升级，提高在gdp中的占比。所以看消费的话，多看看服务性占比高的行业，例如美容？一老一小也要看，人口是一切的基础，今年出生人口相较于去年估计会有温和的反抽，想做就做。
创新药，调整了挺长时间了，而且研究门槛很高，外加集采的影响，有点不太看得懂了，先不做了。
先说这么多吧，不知道发不发的出来，祝大家都能从工作一年的劳碌当中解脱出来，享受难得的春节长假