昨晚$华泰柏瑞东南亚科技ETF发起式联接(QDII)C(F020516)$ 更新完净值后,好多人来问我:为什么一天能涨5.45%?
最核心的原因是:第一大重仓股$Sea Limited(SE)$ 的二季报业绩大超预期!
财报出来后,SEA股价单日收涨19%,带动“东南亚科技”跟着大涨~
今年7月,我在文章《我加大了“东南亚科技“定投金额》中提到:
这一点在Sea的二季报上完美体现!
Sea的业务主要有3部分:
电子商务:本季度总订单额达33亿,同比增长28.6%
数字金融:GAAP营收为8.828亿美元,同比增长70.0%
游戏:预订额为6.613亿美元,同比增长23.2%
看吧,“数字金融”是增速最快的业务,同比上涨70%!
Sea董事长在电话会议中讲了这么一段话:
Sea老总的发言,提到3个关键点:
1、Sea三大业务均实现强劲增长
2、Sea目前已经来到“提升盈利能力+追求增长”的阶段
3、东南亚市场潜力巨大,继续优先考虑增长
老实说,看完Sea的财报后,已经不需要看东南亚科技其他成分股的财报。
窥一斑而知全豹。
结合Sea的二季报和董事发言,我可以直接得出一个结论:东南亚市场增长潜力巨大!
随着后续更多重仓股披露财报,外加美联储降息预期,我觉得东南亚科技接下来上涨空间不小~
如果说“东南亚科技”让人心跳加速惊喜不断,那么,“亚太精选”连续8天收涨,就是稳稳幸福。
做晚净值更新后,南方亚太精选ETF联接C实现8连涨!
对比场外QDII基金来看:截至2025.8.14,“南方亚太精选ETF联接”今年涨幅16.5%,同时跑赢摩根日本、宏利印度、天弘越南、纳斯达克、沪深300
场内的$亚太精选ETF(SZ159687)$ 今年收涨16.52%,与对应的场外基金涨幅一致。
至此,我可以说7月中旬我对“亚太精选”的预测算是说对了吧~
1、日股创历史新高
8月12日,日经225指数收涨42718点,创下了新的历史纪录!
之前讲过,亚太精选ETF及其联接基金跟踪的是“富时亚太低碳精选指数”,该指数成分股来自12个地区,其中,日股占比高达43%!可以说是占据近半壁江山~
“富时亚太低碳精选指数”持仓股所属地区分布:
日股这段时间正在经历2路资金的买入:
① 外资
摩根士丹利8月一份报告显示,随着关税担忧缓解,全球对冲基金增加了对日本股市的敞口,同时增加了对韩国的空头头寸。
另外,根据美国银行2025年7月的全球与亚洲基金经理调查:在亚太地区内,最受基金经理青睐的Top1市场就是日本。
总之,日本现在已经成了外资的新目标——去年是美股和印度,今年上半年是欧洲股市,现在是日股。
外资选日本的原因有三:关税落地、日元贬值利好日企、日本经济前景良好。
② 回购资金
2025年日本企业回购股份的额度设定正以历史最快速度累积。
据东证数据显示:今年1~7月,企业净买入金额约6.5万亿日元,接近2024年的两倍!
此外,日股目前正处于内外均宽松的货币环境。
一是,受益于美联储降息预期,也带动了整个亚洲股市的普遍上涨。
二是,日本央行7月会议意见摘要:日本央行必须维持当前宽松的环境,并在当前阶段继续支持经济。
以上种种,使得日股首次突破43000点大关。
2、AI半导体需求强劲
大摩上调大中华地区半导体行业评级至“吸引”:
大摩预计:到2030年,全球半导体市场规模可能达到1万亿美元,其中“Al半导体”将成为主要增长动力!
根据亚太精选ETF跟踪“富时亚太低碳精选指数”的行业分布来看,科技板块占比接近30%。
台积电、鸿海精密、联发科、东京威力科创、索尼(半导体)、SK海力士、三星电子,都属于亚太精选成分股,总仓位约16%,因此,会直接受益于AI半导体需求的拉抬。
其中,“台积电”长期霸榜“亚太精选”第一大重仓股席位。“台积电”的股价近期也在持续创高,近3月涨幅23.97%!
最近信号表明:台积电在美国亚利桑那州总投资达165亿美元,使得台积电获得关税豁免的可能性很高,不受232条款半导体关税影响。
根据台积电的评估,如果美国政府对其免除半导体关税,其在美国亚利桑那州的工厂盈利能力将接近台湾地区工厂的水平!
1、首先,还是得做好海外分散配置,东边不亮西边亮。
2、东南亚科技
东南亚科技的成分股“稀缺性”还是很高的,都是东南亚地区互联网和科技龙头,相当于曾经的恒生科技。
现在又增加了“金融科技”概念,我个人是看好它未来向上弹性的,所以我准备持续定投下去。
追求灵活操作和更低费率的,就看场内标的东南亚科技ETF;如果不想受溢价影响的,就选场外标的东南亚科技场外联接基金020516。
3、亚太精选
这只就是“稳”,因此亚太精选ETF持仓足够分散——持仓近200只个股,且在海外市场与行业板块上更分散,整体走势相对更稳健。
同样,如果担心溢价和停牌影响的,可以看看对应的场外联接基金021190,比ETF走势更稳,波动更低。