美股今晚道琼斯指数历史新高，纳斯达克下跌。开始走降息逻辑了。
道琼斯代表美国老登股，今晚大涨的成分股主要是 金融的visa、高盛、摩根, 医药的强生、传统消费的沃尔玛等。相反，甲骨文的利空带崩整个AI板块。
其实2026年的a股节奏，应该跟美股类似，老登股应该有所表现了，而AI叙事这边利空不少，映射a股两边估要规避风险。今晚大会的主体就是“内需”，内需就是消费，同时稳住超跌的大金融，房地产，股市才能企稳，老百姓才能赚点钱才有钱消费啊。
AI应用其实也是消费逻辑，一直起不来的原因，就是消费的预期没起来，大家手中有点闲钱才会去花钱买AI眼镜、更换AI手机、充值AI游戏、短剧，购买收费AI办公软件，不是不?
$永辉超市(SH601933)$ $指南针(SZ300803)$ $万科A(SZ000002)$