沈飞新高

当中航沈飞以近 2000 亿市值体量，单日斩获超 9% 的涨幅时，市场对军工板块的认知似乎仍停留在 “题材炒作” 的惯性思维里。此前曾见有人断言 “没有比九三更大的军工题材”，当时未作回应，只因心中清晰：真正驱动军工长期行情的，从来不是短期热点，而是能锚定未来五年发展的底层逻辑 —— 就像近日关于 “十五五规划” 的会议，其对军工板块的影响，早已远超单一事件。

究其根本，正是 “十五五规划” 会议释放的信号，为军工板块勾勒出了清晰的增长蓝图：不同于泛泛的行业利好，会议明确指向军工领域的 “重点赛道”，这意味着未来五年的资源倾斜、需求释放将高度集中，那些契合规划方向的细分领域，将迎来确定性的高速增长周期。这种 “五年维度” 的成长预期，远比短期事件带来的波动更具分量，也正是沈飞、光启技术、能科科技等这类龙头企业估值抬升的核心底气。

更值得关注的是，军工板块的逻辑从来 “硬” 在科技属性上。从军机迭代到新域新质装备，从航天技术突破到信息化升级，军工领域的每一次进步，本质上都是高端科技的落地与转化。这种属性决定了军工行情并非依赖政策脉冲，而是建立在技术突破、需求刚性、业绩兑现的基础上 —— 政策规划明确方向，科技实力提供支撑，市场需求驱动增长，三者形成的闭环，让板块具备了穿越短期波动的能力。

如今再看军工板块的机会，早已不是 “普涨普跌” 的格局。随着 “十五规划” 的落地，那些符合重点领域方向、具备核心技术壁垒、业绩与规划节奏共振的企业，将持续获得市场青睐。沈飞的大涨只是一个开端，它印证了军工板块 “逻辑先行、业绩跟进” 的规律，也提醒我们：抛开短期题材的干扰，聚焦五年规划锚定的核心赛道，才能真正把握军工板块的长期价值。