日久光电：“人工智能+”风口下的潜力标的
日久光电（003015.SZ）作为导电膜与光学膜领域的深耕者，精准踩中“人工智能+”政策风口，绑定智能终端与汽车智能化核心赛道，成长逻辑清晰，是政策红利下的优质标的。
一、政策风口精准卡位
《深入实施“人工智能+”行动意见》明确推动智能终端、智能汽车等领域发展，2027年智能终端普及率目标超70%，为公司打开增量空间：
- AI智能穿戴：调光导电膜切入小米AI眼镜供应链，适配镜片透光率调节需求，分享千亿级新终端市场；
- 折叠屏终端：PET复合铜箔供应华为、小米，受益折叠屏手机渗透率提升；
- 智能汽车：调光膜应用于汽车天幕/侧窗，契合智能座舱升级，已进入多家车企供应链。
二、核心优势筑牢根基
- 技术壁垒：掌握低方阻导电膜、电致变色等核心技术，适配高灵敏度触控与智能调光场景；
- 客户绑定：深度合作华为、小米、歌尔股份等，覆盖消费电子+汽车电子双市场，基本盘稳固；
- 盈利支撑：OCA光学胶产能满产，毛利率稳步提升，高附加值产品占比提升优化盈利结构。
三、成长路径明确
短期受益AI眼镜、折叠屏放量；中期依托汽车调光膜打开第二曲线；长期可延伸至更多AI终端光学材料场景。仅AI眼镜光学材料市场2027年预计破50亿元，公司作为先发者有望抢占份额，成长价值值得关注。$日久光电(SZ003015)$ $博士眼镜(SZ300622)$ $立讯精密(SZ002475)$