一些Optimus信息的更新

资料来源：兜兜麦肯

听了些卖方的观点，投资范围从缩圈到扩圈，也是挺有意思的，这个逻辑我认为是讲的通的，但考虑到个股背后的资金也在推动，加上人形机器人海内外共同推进的，更多可能是缩圈和扩圈同时进行，或者滞后的时间不长。但确定性强的标的可能走的最好。

缩圈：从目前到明年1月份，是量产合同/订单的确认，针对的是公司个体，与其他公司相关性并不大，这个阶段是定点的确；

扩圈：主要是V4、V5以及后续产品的迭代，技术的迭代往往也是扩圈的过程。

也就是在26年1月份之前，大概率是缩圈的投资，之后可能进入扩圈状态。目前是特斯拉自己做组装，先拿到订单或受益的是零部件公司，领先其他tire 1公司，产品包括了减速器、电机、丝杠等。

以下是一些观点，只能部分证实其真实性，姑且一看，自辨真伪：

1）各家预估26年量产规模，斯菱股份至少10万台，浙江荣泰从产能推测预计15万台，基本上都是超过10万台；

有卖方提到，已经验证到6