我为什么选择重仓华电国际？

我买入电力股不到半年时间，对电力并没有很深的研究，但自认为识别大V水平的眼力劲多少还有点。公公、山湖水，电k都看好火电，基本面大概率是没什么问题的。我也特别认同爱总的逻辑，既然火电发电小时数下降是确定性事件，那么火电所需要的动力煤需求下降也是确定性事件，这决定了煤价涨不到天上去，从逻辑上排除了投资火电的最大一个风险因素。

在此基础上，选择重仓华电，跟我过去痛失两只翻倍股的经历有关系。这里说的错失，是指认真考虑过或实际持有过超过50%仓位的情况，年初也关注过25块的藏格，9块的郑煤机，但这两个票当时并没有下重注的想法，也就只能算错失，不能算痛失。

错失的第一只翻倍股是刚入股市时候的好想你。当时好想你有红枣食品和零食两块业务，公告以50亿价格出售零食业务，大概两三个月就能完成交割，当时好想你股价10块出头，折合市值只有40亿出头，而红枣业务也能赚钱，怎么估算剩下的资产也能值个20亿，于是我重仓买入。没想到的是，过了几个月业务成功出售，50亿现金到手，公司股价却一路下跌到8块多，折合市值35亿都不到。评论区的意见是现金大股东不分就跟小散没关系、公司股价看预期，目前已无想象空间。熬不住了亏损10个点割肉离场。公司没过多久出了大额回购公告，股价迅速涨到16元。

错过的第二只翻倍股是海螺创业。在去年股价5.2元左右时候关注，公司持有海螺水泥18%的股权，按A股股价算值200亿人民币，海螺创业的市值却不到100亿港元。当时重仓同样极度低估的海控，没有下定决心购入，可惜的是，后续两只股票走势一致性太高，海螺创业的低谷窗口，中远海控也很便宜，而个人对海控研究更深更有信心，但后视镜而言，今年海控大幅跑输了海螺创业。

回到正题，由于过去的经历，让我敢于重仓华电国际的最大因素，就是持有26.78%的华电新能股权。按现在的市值算，这部分华电新能的股权市值734亿。即使存在新股溢价，在这个价位打七折（低于A股可比的三峡、龙源等纯绿公司估值）的情况下也能值500亿。而华电新能这股份股权的收益仅占华电国际实际利润的四成左右，从这个角度上看，目前华电估值613亿，是个一眼可见的超低估值。

我对电力并没有多高的认知，但认准了一眼低估这个关键点，就给了我捂股丰登的信心。希望能最终迎来收获吧，三年内能给10元以上兑现的机会吗？毕竟，eps0.8+55%的分红率，就足够支撑10元股价了。