2026年最值得关注的两个投资方向 | 交易笔记 2025-12-12
WSJ报道称，马斯克的SpaceX 和贝佐斯的 Blue Origin 正在竞相将 AI 数据中心送入太空轨道，目的是利用太阳能发电，以避免地球上训练 AI 模型所需的大量能源问题。此外，市场传言 SpaceX 将于2026年上市，估值约8000～15000亿美元，导致近期太空概念股持续上涨。
我在2024年底曾发文《2025年最值得关注的三个投资领域》，一年过去了，这三个领域（量子计算、无人机和便携式核电技术）在2025年的表现均相当耀眼。
如果你没参与，那么2026年的投资方向不可错过！
以下是我认为2026年的两个投资方向：
第一个投资方向是太空。
这个方向有三条故事线：
1、太空+AI：太空不只是发射火箭，更是AI基础设施的延伸。像 Planet Labs (PL) $Planet Labs(PL)$ 这样的公司，股价近期因被重新定价为「AI 数据垄断者」而大涨。因为训练地理空间 AI 模型需要海量的卫星图像，而这类数据是稀缺的。
2、假设 SpaceX 上市，所有已上市公司的市值都会与SpaceX产生「分母效应」，即某某公司应该是 SpaceX市值的1/N？此外，围绕着谁能成为 SpaceX 的替代者（如 Rocket Lab, Intuitive Machines），或「谁能与 Starlink 差异化竞争（如 AST SpaceMobile），有可能成为炒作主线。
3、国防太空：随着地缘政治紧张，美国太空军（Space Force）和太空发展局（SDA）的预算不断创历史新高。那些能拿到政府长期合约的公司是这样故事线的主角。
另一种更为简单的方式是投资ARKX。（不过ARKX目前的均线排列不合理，等它的均线不可避免要形成多头排列的时候再看）。
第二投资方向是自动驾驶。
近期RIVIAN发布了他们的自动驾驶计划《Rivian Autonomy & Al Day》，特斯拉也号称要在2026年全面实施Robotaxi计划。我自己是特斯拉FSD的日常使用者，近期特斯拉软件更新频繁，新版FSD有非常大幅度的性能提升。这让我感觉真正的“完全自动驾驶”在技术上已经越来越接近了。
更重要的是，TSLA$特斯拉(TSLA)$ 在今日市场大跌时依旧保持强势，似乎有一种向上突破的冲动。
RIVN$Rivian Automotive(RIVN)$ 也似乎完成了一系列案底动作：突破、假摔、再突破、再假摔、再突破——但始终保持均线多头排列向上运行。目前股价上方几乎没有阻力。
祝周末愉快！