五新隧装26亿元收购过会：标的公司高度依赖大客户 应收账款居高不下|并购谈

来源：新浪证券

　　12月6日，五新隧装发布关于重大资产重组事项的进展公告，公司拟通过发行股份及支付现金方式购买湖南中铁五新重工有限公司100%股权和怀化市兴中科技股份有限公司99.9057%股权并募集配套资金暨关联交易事项，总对价约26.49亿元。

　　这起交易作为北交所“并购六条”新规后首单获通过的发股购买资产项目，被视为北交所深化并购改革的标志性事件。

　　五新隧装此次交易方案经历多次调整。最新方案显示，五新隧装将收购兴中科技99.9057%股权及五新重工100%股权。根据交易方案，本次交易总对价为264，859.03万元。新隧装计划通过发行股份及支付现金方式完成收购，其中股份支付约22.78亿元，现金支付约3.71亿元。

　　本次交易中两家标的公司的评估增值率差异显著，引发了市场关注。评估基准日为2024年11月30日，兴中科技的评估增值率为69.69%。而五新重工的评估增值率则高

来源：新浪财经

为提升阅读体验，雪球对本页面进行了排版优化

风险提示：用户发表的所有文章仅代表个人观点，与雪球的立场无关。投资决策需建立在独立思考之上。