桃李面包股份有限公司发布2025年第三季度报告。本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。

主要会计数据和财务指标显示，本报告期营业收入为1,437,284,079.59元，同比下降11.64%；利润总额为139,542,643.69元，同比下降27.69%；归属于上市公司股东的净利润为94,248,703.64元，同比下降35.05%；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为94,399,893.42元，同比下降30.96%。经营活动产生的现金流量净额不适用。

年初至报告期末，营业收入为4,048,709,313.15元，同比下降12.88%；利润总额为411,073,813.03元，同比下降27.23%；归属于上市公司股东的净利润为298,077,108.87元，同比下降31.49%；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为288,675,885.63元，同比下降30.33%；经营活动产生的现金流量净额为655,031,717.45元，同比下降4.23%。基本每股收益为0.0589元，同比下降35.05%；稀释每股收益为0.0589元，同比下降35.05%；加权平均净资产收益率为1.82%，减少0.99个百分点。

本报告期末总资产为7,313,859,269.10元，上年度末为7,074,655,313.64元，增长3.38%。归属于上市公司股东的所有者权益为5,222,597,442.28元，上年度末为5,132,483,823.56元，增长1.76%。

年初至报告期末，公司非经常性损益项目包括:非流动性资产处置损益-130,476.53元，计入当期损益的政府补助1,421,948.93元，除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，非金融企业持有金融资产和金融负债产生的公允价值变动损益以及处置金融资产和金融负债产生的损益2,289,872.80元，单独进行减值测试的应收款项减值准备转回559,356.63元，除上述各项之外的其他营业外收入和支出-2,518,653.93元，所得税影响额1,773,237.68元，少数股东权益影响额-151,189.78元，合计9,401,223.24元。

报告期末普通股股东总数为62,476户。前十名股东中，吴学群持股399,716,493股，占比24.99%，其中65,000,000股被质押；吴学亮持股251,327,570股，占比15.71%；盛雅莉持股131,000,428股，占比8.19%，其中65,400,000股被质押；吴志刚持股119,533,982股，占比7.47%；盛龙持股37,003,479股，占比2.31%；盛雅萍持股36,285,193股，占比2.27%；盛利持股27,840,033股，占比1.74%；全国社保基金四一三组合持股19,500,089股，占比1.22%；香港中央结算有限公司持股8,098,595股，占比0.51%；招商银行股份有限公司－南方中证1000交易型开放式指数证券投资基金持股7,309,377股，占比0.46%。

公司总资产为7,313,859,269.10元，其中，货币资金为223,738,645.97元，交易性金融资产为78,313,349.14元，应收账款为354,547,580.21元，预付款项为29,015,610.42元，其他应收款为25,769,416.57元，存货为180,414,481.50元，一年内到期的非流动资产为151,214,206.18元，其他流动资产为23,053,738.37元，流动资产合计为1,066,067,028.36元；非流动资产包括其他债权投资201,398,178.03元，固定资产5,007,060,885.78元，在建工程224,276,834.09元，使用权资产19,502,059.48元，无形资产388,444,381.78元，非流动资产合计6,247,792,240.74元。

流动负债合计为1,298,840,704.92元，包括短期借款88,196,990.84元，应付票据108,438,660.52元，应付账款545,061,618.19元，合同负债18,327,883.92元，应付职工薪酬62,242,015.73元，应交税费90,449,413.88元，其他应付款82,153,509.77元，一年内到期的非流动负债301,587,987.15元，其他流动负债2,382,624.92元。非流动负债合计为792,421,121.90元，包括长期借款767,352,365.26元，租赁负债9,066,840.19元，递延收益15,988,788.30元，递延所得税负债13,128.15元。

所有者权益(或股东权益)合计为5,222,597,442.28元，包括实收资本(或股本)1,599,719,155.00元，资本公积1,392,418,167.26元，盈余公积563,600,734.77元，未分配利润1,666,859,385.25元。

2025年前三季度，营业总收入为4,048,709,313.15元，营业总成本为3,652,956,750.21元，其中营业成本为3,115,883,198.93元，税金及附加为61,493,024.49元，销售费用为350,250,923.13元，管理费用为84,393,217.29元，研发费用为18,477,261.92元，财务费用为22,459,124.45元。利润总额为411,073,813.03元，所得税费用为112,996,704.16元，净利润为298,077,108.87元。

经营活动产生的现金流量净额为655,031,717.45元，投资活动产生的现金流量净额为-393,996,706.30元，筹资活动产生的现金流量净额为-226,593,561.38元，现金及现金等价物净增加额为34,441,449.77元，期末现金及现金等价物余额为212,979,332.81元。