川普又发帖加税，会否重演今年4月的故事：4月2日特朗普宣布拟对全球征收关税10%，4月3~4月7日全球资产表现一览如下：
美股：纳斯达克 -13.5%；标普500 -10.7%；纳斯达克中国金龙指数 -15.8%。
A股：红利指数-6.1%；上证指数 -7.6%，最低见到3040，近期最高点3936；沪深300 -7.6%，最低见到3514，近期最高点4726；科创50 -9.6%，最低见到877.7，近期最高点1588.8；创业板指 -14.1%，最低见到1756.64，近期最高点3322；中证1000 -12.4%；中证2000 -13.7%。
港股：恒生指数，-14.5%；恒生科技 -18.9%。
从上面数据可以看出，短期内的影响还是很大的，但在美国一系列软化动作如剔除果链达链及开启谈判后，指数重新上涨，尤其是达链股票涨幅惊人带动指数大涨。
如果周末加税新闻没有软化甚至进一步强化，周一开盘大跌是大概率事件，尤其是对美出口占比高的公司会大幅下跌，叠加很多股票处于高位，跌幅会比较大释放风险情绪。仓位重且重仓大幅上涨的达链股票，估计短期风险会比较大，如果融资比例高估计会有爆仓风险。
作为一个基于基本面分析的投资者，即使持仓股票业绩好估值不高，考虑到关税战对大盘指数的影响，短期内的下跌无法避免，但基于持仓都是估值合理甚至比较低且高增长或预计高增长，短期释放完风险后进入上升通道有一定的概率。
重仓1，巨化股份：根据永和股份和东阳光的三季报预告，可以推算出巨化股份的三季报会比较亮眼，有很大概率超出市场预期，如三季报35亿以上的利润。推算根据：永和股份和东阳光的三季度单季利润都环比二季度增长，永和股份三季报利润增速下限值高于中报利润增速，东阳光三季报利润增速中位数和中报利润增速持平。考虑到巨化股份在制冷剂业务的巨大优势和涨幅最大的主流产品R32超高的市场份额，三季度单季利润环比二季度单季利润增长和三季报利润增速高于中报利润增速都是大概率事件，二季度单季利润12亿，中报利润增速147%，三季报35亿利润是很有可能的。以此类推，叠加4季度的持续涨价，全年55亿利润有较大概率，如果能够达成55亿利润，每股收益有2元，按照当下的价格也就20倍PE。如果涨价持续，明年有50%以上的的增速，20倍PE非常合理。
至于股价，龌龊资金做何打算不得而知，但个人认为在推高至一个新的震荡平台后，龌龊资金应该不会杀得太狠。因为基本面太明牌了，杀得太狠达不成抬高新进场者成本的目标。
R22价格的大幅下跌，再次说明供需紧平衡对于制冷剂价格上涨至关重要，如果供给超过需求太多，价格联盟就是一张废纸一文不值，同时也说明纯维护需求并没有那么理想。如果R22价格在明年还不能上涨，只能说明纯维护需求基本不用考虑，就是很小不足以推动价格上涨，所谓的假货或者高库存影响只是自欺欺人。虽然巨化股份管理层一直正确，但在数据和事实面前，还是相信数据，没有任何人是神能一直正确能预判一切。
重仓2，风机板块的明阳智能和运达股份，从行业来讲，今年中标价格上涨8%以上且中标量增加，市场化后风电相对光伏具备一定优势，后续风电装机量市场份额有可能和光伏持平甚至超出，利润率高的海风审核开始加速，风机设备出海开始启动，整个风机行业处于反转的初期，明年风机主机大概率会释放业绩，风机配套今年已经大幅释放业绩了。至于个股，运达股份低市值和其市场份额极不匹配，明阳智能海风和出海会开始释放业绩，而且经历三年的向下妖性后，向上的妖性会启动。业绩释放叠加向上的妖性是催生牛股的温床。假设今年15亿利润，明年开始大幅释放业绩达到25---30亿利润，以当下的市值考虑，属于高增长合理估值行列。
3，云铝股份和神火股份，产能天花板有利支撑电解铝价格，当下的估值不高，尤其是神火股份，估值可以说低估，中报都已经出现业绩反转迹象，三季报大概率都会出现业绩增长，全年下来利润估计会有20%以上的增长，尤其是云铝股份，业绩增速可能会更高。
最重要的是美国关税对手上重仓股票的影响微乎其微，可以忽略不计。制冷剂，美国找不到替代生产厂商，关税只会是推高美国进口成本，对于巨化没有任何影响，而且巨化股份对美出口业很小。风机设备，对美出口可以忽略不计，明阳智能主要是欧洲，运达的出海刚启动，电解铝。美国关税影响也很小。
AI是改变世界进程的技术，如果达链股票跌幅较大，反而是耐心投资者进场的机会，当然前提是切切实实受益于AI的公司而非意淫将来有可能被英伟达临幸的公司
很多投资者买入股票后的一个问题是因为买入啥都是利好，如买了养猪公司股票，猪价涨是利好，因为猪价涨会提升业绩，猪价跌也是利好，因为猪价跌会让很多产能退出利好大养殖公司。按照这种理论，养猪公司没有利空了，明显不符合常识
如果周末没有软化甚至进一步激化，情绪叠加近几个月涨幅较大，大盘大概率会大跌，大盘大跌之下绝大部分股票都很难置身其外，都会受影响，不会因为买入就有金钟罩可以避免关税战的影响了，掩耳盗铃自欺欺人。