神农集团

$神农集团(SH605296)$ 神农大幅减仓，牧原小幅减仓，留出现金防守

$神农集团(SH605296)$ 猪肉防御一波 。过几天有个催化

这轮猪周期盈利期预计会比较长，很可能超过历史上任何一轮猪周期，不过目前走过一年多后大部分人还觉得周期未到或者没有什么期待。
盈利期预计更长的两大主要因素:
一是供给侧控量政策(政策层面)。生猪养殖相关管理办法出台后，两条扩产线路将受到抑制，首先确保难增，然后才是递减，并非...

神农集团：云南神农农业产业集团股份有限公司2025年7月养殖业务主要经营数据公告 网页链接

$神农集团(SH605296)$ 今天均价32.657元买入1200股。这是今年的第三次建仓。

还是早点写了，后面的事后面再说。
一、猪的情况
做猪也是做反内卷，先看看上面的要求:
调减能繁母猪、减少二次育肥、控制出栏体重、严控扩张产能
8月13日，畜牧业协会召开猪业分会会长办公会扩大会议，也是提到了具体的举措:
不是专业做猪的，大略解释一下:
减少能...

$牧原股份(SZ002714)$ $唐人神(SZ002567)$ 生猪企业大致分三类，第一类是生猪、饲料、屠宰一体化，第二类是生产饲料顺带养猪，第三类是生猪、饲料、房地产等各类业务。第一类专心养猪，猪养的也比较好，毛利较高，产业链完整，发展也较好，代表企业牧原股份、神农集团、巨星牧业。第二类饲料利润...

听说大家认为你扩张受到了影响，在此留个印记: 未来三年神农集团增长速度必将位居行业前三，无论行业如何变化，效率是核心底座。$神农集团(SH605296)$

替大家向神农咨询的出栏问题，公司已给出回复:
尊敬的投资者您好，2025年1-7月公司共出栏生猪171.42万头，整体出栏进度符合预期。公司坚持稳健生产，按照既定生产规划运营，未来仍将坚持稳健、高质量发展理念。
关键词: 按照既定生产规划运营，既定计划年初制定，过往四年跟踪记录显示完成...

$牧原股份(SZ002714)$
截止250723，有14家猪企发布了25年半年度业绩预告。——本系列2中，漏掉了两家，分别是神农和新五丰（也在714发布了预告），上篇大北农数据录入有误，本篇顺便勘误。20家猪企25年半年度预告，更新如下，
以上。再说1点，1-6详见前文《25年20家猪企半年报预告》系列1-...

$神农集团(SH605296)$ 神农应该是，停止扩张了。

猪肉股从上半年经营效益情况来看，第一梯队两家企业作为整体来毛估估:
牧原头均盈利水平在230附近
神农头均盈利水平在240-250水平
牧原仔猪出栏占比高出神农2.4个百分点左右。
两家企业在利润丰厚时都会加大仔猪售卖力度，神农在仔猪行情低于成本时还会适当外购育肥。
十来个...

$牧原股份(SZ002714)$ $温氏股份(SZ300498)$ $神农集团(SH605296)$
生猪降重的反内卷带来的结果
1.上下半年出栏均衡。
2. 下半年均价提高。
做个简单的预测，下半年销售均价14.8，商品猪平均成本11.8。商品猪出栏3800万头。商品猪利润3800*3*120=137亿。
仔猪出栏600*150=9亿...

在反内卷的大背景下，神农集团的逻辑已经发生变化，扩张被按下暂停键，定增取消了。将来行情反转，头均市值低的才是最大受益者

如果猪周期记忆再度被市场唤醒，板块当下总体仍处于山脚向上爬了几步，勿要患得患失，我们赚不到所有钱，选好标的坐好扶稳，减少交易频率，赚到认知内的钱。
$牧原股份(SZ002714)$ $神农集团(SH605296)$ $东瑞股份(SZ001201)$ #猪肉板块#

晚上看到一段话感觉同个人投资理念特别契合:
“最好的策略是杠铃的两端，要么成长空间巨大，价格合理偏贵也行，要么质地一般，但是估值特别便宜”
债务投资中有个叫哑铃的策略，核心是抓两头，这个策略引入到股票投资领域，就是去寻找特征最明显的公司，以前归纳的”生猪三杰牧神东”就是...

加上仔猪，全口径出栏1-7月同比增长32.5%，这成长性好像一般，大块头牧原同比增长54%。剔除仔猪和种猪，牧原育肥同比增长38.7%，神农21%。屠宰端，神农屠宰占出栏比重24.3/144.6=16.8%，牧原1374/4800=28.6%。完全成本尚且赶不上，其他指标好像全面落后$神农集团(SH605296)$ $牧原股份(SZ002714)$

生猪高质量发展扩大会议讲至(8月13日)，这次针对中小养殖场，细化到各会员单位，这种分批分次，层层推进的会议，已很多年未见。 推进供给侧改革，封住价格下限，助力走出通缩，大方向愈加明确。 $神农集团(SH605296)$ $恒瑞医药(SH600276)$ $贵州茅台(SH600519)$

$神农集团(SH605296)$ 怎么了？猪肉不要钱啦，公司倒闭了？

从基本面上讲，牧原和神农代表养猪水平的天花板。
牧原未来的现金生产能力将极其出色，其独一档的折旧占比将做出重大贡献，股息成长能力优异，这是一条支撑价值的底线。
神农则是最可能突破2022年以来历史新高的猪企，在成本管控出色基础上，其快速稳健的出栏增长是支撑其价值提升的底座。...